Sterling daalde scherp ten opzichte van de greenback, nadat de Britse premier Liz Truss Kwasi Kwarteng ontsloeg en delen van hun economische pakket schrapte, wat voor opschudding op de financiële markten had gezorgd. De dollar bleef ook stijgen ten opzichte van de belaagde Japanse yen en bereikte een nieuwe piek van 148,38 in 32 jaar.
Ondertussen zei de Russische president Vladimir Poetin, na de escalatie van de aanvallen op Oekraïne in de afgelopen dagen, dat zijn oproep van Russische reservisten binnen twee weken voorbij zou zijn en dat er geen plannen waren voor een verdere mobilisatie en geen noodzaak voor massale nieuwe aanvallen op Oekraïne, aangezien de meeste aangewezen doelen waren geraakt.
S&P futures hadden terrein gewonnen na de opmerkingen van Poetin.
In Amerikaanse Treasuries won de benchmarkrente op 10 jaar wat terrein nadat uit gegevens bleek dat de Amerikaanse detailhandelsverkopen in september onverwacht vlak zijn gebleven doordat de hoge inflatie de vraag afremde.
Ook op vrijdag ging het winstseizoen voor het derde kwartaal positief van start met rapporten van enkele van de grootste banken. Aandelen van JPMorgan Chase & Co, Wells Fargo & Co en Citigroup Inc stegen na hun rapporten.
"De winst van de banken hielp de markt in het begin een boost te geven, maar deze begon te vervagen toen beleggers zich begonnen af te vragen of de beweging van gisteren wel genoeg kracht heeft om ons door het winstseizoen en de volgende vergadering van de Federal Reserve te loodsen," zei Robert Pavlik, senior portefeuillebeheerder bij Dakota Wealth in Fairfield, Connecticut.
"Je zag gisteren wat short coveren. Uiteindelijk wordt dat uitgespeeld. Beleggers vragen zich af of dit de echte bodem is. Ik betwijfel of dat zo is. Waarom zou ik weer instappen met zoveel onzekerheid over de Federal Reserve, de oorlog in Oekraïne en het Verenigd Koninkrijk?"
Amerikaanse aandelen hadden donderdag een rollercoaster-sessie, waarbij ze sterk daalden voordat ze hun koers drastisch omkeerden nadat de Amerikaanse kerninflatie - die de voedsel- en brandstofprijzen uitsluit - boven verwachting uitkwam op 6,6%, de grootste jaarlijkse stijging in 40 jaar.
Op vrijdag daalde de Dow Jones Industrial Average met 58,31 punten of 0,19% tot 29.980,41, de S&P 500 verloor 29,81 punten of 0,81% tot 3.640,1 en de Nasdaq Composite daalde 120,84 punten of 1,13% tot 10.528,31.
De pan-Europese STOXX 600 index steeg 0,91% en MSCI's graadmeter van aandelen over de hele wereld daalde 0,05%. Aandelen uit opkomende markten stegen met 1,14%.
In valuta's noteerde het Britse pond $1,1242, een daling van 0,77% vandaag.
Vrijdag zou naar verwachting de laatste dag zijn van een programma voor de aankoop van obligaties dat door de Bank of England is opgezet om de markten voor staatsobligaties, of gilt, te stabiliseren, nadat de markt werd opgeschrikt door niet-gefinancierde belastingverlagingen die vorige maand in een "mini-begroting" werden aangekondigd.
De besluiten van de Britse premier op vrijdag leken beleggers weinig vertrouwen te geven in haar eigen positie en de stabiliteit van de Britse markten.
"De politieke instabiliteit in het VK maakt de onzekerheid op de markten alleen maar groter", aldus Pavlik, die eraan toevoegde dat: "Het gaat griezelig veel lijken op de financiële crisis van 2008. We kunnen er niet zeker van zijn dat de V.S. er volledig van geïsoleerd zijn."
Ook de Japanse yen verzwakte met 0,75% ten opzichte van de greenback tot 148,34 per dollar. De Japanse minister van Financiën Shunichi Suzuki herhaalde donderdag dat de regering bereid is maatregelen te nemen tegen buitensporige valutavolatiliteit.
De rente op Amerikaanse Treasuries steeg naarmate beleggers de zeer hoge Amerikaanse inflatiecijfers van donderdag verwerkten en zich neerlegden bij de waarschijnlijkheid dat de rente langer hoger zal blijven, nu de beleidsrente van de Federal Reserve dichter bij 5% komt.
Benchmarkleningen met een looptijd van 10 jaar stegen met 2,9 basispunten tot 3,983%, van 3,954% laat op donderdag. De 30-jarige obligatie steeg met 2,5 basispunten van 3,933% naar 3,9579%. De 2-jaars obligatie steeg met 4,3 basispunten van 4,449% naar 4,4917%.
De olieprijzen daalden in een wisselvallige sessie, toen de vrees voor een wereldwijde recessie en een zwakke vraag naar olie, vooral in China, zwaarder woog dan de steun van een grote verlaging van de OPEC+ leveringsdoelstelling.
Amerikaanse ruwe olie daalde met 3,29% naar $86,18 per vat en Brent stond op $91,99, een daling van 2,73% op de dag.
De goudprijzen daalden met meer dan 1% en waren op weg naar hun grootste wekelijkse daling in bijna twee maanden, als gevolg van de sterkere Amerikaanse dollar en zorgen over een hogere rente.
Spotgoud daalde met 0,9% tot $1.650,39 per ounce. Amerikaanse goudfutures daalden 1,34% tot $1.647,60 per ounce.
(Aanvullende rapportage door Gretrude Chavez-Dreyfuss, Herbert Lash in New York, Stella Qiu in Sydney; Redactie door Louise Heavens en Mark Potter)
