Grafiek nr. 1: de oorlogskas van Warren Buffett

In het afgelopen kwartaal heeft de oorlogskas van Berkshire Hathaway (157 miljard USD) het concern in staat gesteld om de inkomsten met +1,7 miljard dollar te verhogen. Het grootste deel is uitgeleend aan de Amerikaanse overheid via kortlopend schatkistpapier.

Bron: Chartr

Grafiek nr. 2: het podium van de cloud

Na de laatste kwartaalpublicatie (Q3 2023) van de giganten op het gebied van cloud computing is het podium veranderd. Microsoft Azure is met een kwartaalomzet van 24,3 miljard dollar (+19 % j/j) AWS voorbijgestoken met een omzet van 23,1 miljard dollar (+12 % j/j). Op de derde plaats vinden we Google Cloud met een omzet van 8,4 miljard dollar (+22 % j/j).

Bron: MarketScreener

Grafiek nr. 3: KI gaat sectoren verstoren

Deze grafiek toont het disruptiepotentieel van KI in verschillende bedrijfssectoren in de komende 5 jaar. KI zou een positieve invloed moeten hebben op de sectoren van de halfgeleiders, telecom en software. Echter, het zou de financiële dienstverlening, vastgoed en de auto-industrie zwaar kunnen verstoren door veel spelers overbodig te maken.

Bron: Bank of America

Grafiek nr. 4: de evolutie van de MSCI World-factoren

Deze grafiek toont de evolutie van de MSCI World factorindexen ten opzichte van de klassieke MSCI World. Een investeringsfactor is een variabele die de prestaties verklaart en aandelen rangschikt op basis van hun kenmerken. De bekendste werden geïdentificeerd door de studies van Fama & French, namelijk grootte (SMB), momentum (WML) en waarde (HML). MSCI heeft deze studies aangepast om indexen te creëren en de mogelijkheden te vergroten: momentum, growth target, enhanced value, high dividend yield, quality, minimum volatility, en equal weighted. Als we kijken naar de afgelopen 10 jaar (tot 3 november 2023), waren de best presterende factoren bij de wereldindex (ontwikkelde landen) "momentum" (CAGR van 10 %) en "quality" (CAGR van 11,7 %).

Bron: MSCI

Grafiek nr. 5: kwaliteitsbedrijf

Zoals gewoonlijk sluiten wij dit artikel af met een kwaliteitsbedrijf. Dat is dit keer Elf Beauty, ook bekend als e.l.f. Cosmetics. Dat is een internationaal cosmeticabedrijf gevestigd in de Verenigde Staten en opgericht in 2004 door Joseph Shamah en Scott Vincent Borba. Sinds 2016 is het bedrijf genoteerd aan de NYSE. Het staat bekend om zijn hoogwaardige producten tegen betaalbare prijzen. Elf Beauty heeft een breed aanbod aan producten, waaronder make-up, huidverzorging, schoonheidsproducten en meer. In haar laatste kwartaalpublicatie zag ze haar verkoop met 76 % stijgen ten opzichte van het voorgaande jaar, wat haar 19de opeenvolgende kwartaal van groei vertegenwoordigt. Naast de explosieve groei is Elf ook een kwaliteitsbedrijf. De ROE was 25,4 % in 2023 en de operationele marge bedroeg 17,4 %. Bovendien is de balans gezond met meer contante middelen dan schulden. Het bedrijf behoort tot de 10 meest populaire merken onder jonge Amerikanen, naast CeraVe, The Ordinary en La Roche-Posay.

Bron: MarketScreener

Lees hier de vorige artikels: