(Alliance News) - Pennon Group PLC heeft woensdag gezegd dat het GBP180 miljoen heeft opgehaald door middel van een fondsenwerving, in verband met de onlangs aangekondigde overname van Sutton & East Surrey Water PLC.

Pennon, een waterbedrijf uit Exeter, nam woensdag Sumisho Osaka Gas Water UK Ltd en bepaalde nevenactiviteiten over van Sumitomo Corp en Osaka Gas voor GBP89 miljoen. Sumisho Osaka is de holdingmaatschappij van Sutton & East Surrey Water, of SES Water.

Pennon zei dat het verwacht dat de transactie, die een ondernemingswaarde heeft van GBP380 miljoen, vanaf het eerste jaar van volledige eigendom winst zal opleveren en "aantrekkelijke rendementen zal genereren".

"SES Water past fantastisch bij Pennon nu we onze aanwezigheid in de watervoorziening in Zuid-Engeland verder uitbreiden, voortbouwend op onze succesvolle vergelijkbare overnames van Bournemouth Water en Bristol Water naast de overname van de watervoorziening op de Isles of Scilly," zei Chief Executive Susan Davy.

Ze vervolgt: "Als onderdeel van de Pennon groep zullen we de financiële veerkracht van SES Water vergroten en het bedrijf beter positioneren om haar klanten en alle belanghebbenden van dienst te zijn, zoals het geval is gebleken bij...Bournemouth Water en Bristol Water."

In verband met de overname kondigde Pennon aan dat het van plan is om een kapitaalverhoging van maximaal GBP180 miljoen te lanceren. De fondsenwerving is bedoeld om ervoor te zorgen dat de pro forma leverage en kapitaalstructuur van het uitgebreide bedrijf consistent blijven met de 55% tot 65% gearing van het waterbedrijf.

De fondsenwerving omvat een plaatsing van nieuwe aandelen bij bestaande en nieuwe institutionele investeerders, samen met een aanbod aan particulieren.

Later op woensdag zei Pennon dat het GBP180 miljoen had opgehaald. De plaatsing omvat in totaal 24,7 miljoen nieuwe aandelen, die 9,4% van het geplaatste aandelenkapitaal van het bedrijf vertegenwoordigen.

Met de plaatsing haalde Pennon GBP173 miljoen op door de uitgifte van 23,7 miljoen aandelen. Het bedrijf haalde nog eens GBP7 miljoen op via een retailaanbieding van 925.000 aandelen en GBP150.000 via een inschrijving op 20.537 aandelen.

De aandelen waren geprijsd op 730 pence per stuk. De biedprijs vertegenwoordigt een korting van ongeveer 2,6% op de slotkoers van het aandeel van 750 pence op dinsdag.

Aandelen in Pennon sloten woensdag in Londen 0,8% hoger op 755,50 pence per stuk.

Door Emma Curzon en Sophie Rose, Alliance News verslaggever en Alliance News senior verslaggever

Reacties en vragen aan newsroom@alliancenews.com

Copyright 2024 Alliance News Ltd. Alle rechten voorbehouden.