Partners Group onderzoekt opties, waaronder een verkoop, voor het Duitse duurzame energiebedrijf VSB Group, aldus zes bronnen die bekend zijn met de zaak.

De Zwitserse participatiemaatschappij heeft de afgelopen weken gesprekken gevoerd met financiële adviseurs, aldus de bronnen, en voegde eraan toe dat het verkoopproces in het tweede kwartaal zou kunnen beginnen.

Een verkoop van VSB zou een waardering tot $2 miljard inclusief schuld kunnen bereiken, zeiden twee van de bronnen, terwijl een derde zei dat die waarde tussen $1 en $2 miljard zou liggen.

De bronnen, die om anonimiteit vroegen omdat de zaak vertrouwelijk is, waarschuwden dat een deal niet gegarandeerd is en afhankelijk is van de marktomstandigheden.

Partners Group weigerde commentaar te geven. VSB reageerde niet onmiddellijk op een verzoek om commentaar.

De mogelijke verkoop valt samen met een daling in de waarde van duurzame activa, hoewel de interesse in de sector groot blijft nu de Europese Unie vereist dat 42,5% van de energie van het blok in 2030 duurzaam moet zijn.

Als de verkoop doorgaat, zal VSB waarschijnlijk belangstelling krijgen van infrastructuurfondsen en nutsbedrijven, aldus twee van de bronnen.

Nutsbedrijven en oliemaatschappijen hebben duurzame activa verkocht aan staatsfondsen en infrastructuurfondsen, die een lager rendement vragen, om de kosten van de ontwikkeling van nieuwe projecten te financieren.

Eerder deze week zei de Duitse producent van hernieuwbare energie Encavis AG dat het in gesprek was met KKR over interesse in een mogelijke transactie.

Partners investeerde in 2020 voor het eerst in VSB, dat 500 mensen in dienst heeft in Duitsland, Italië, Frankrijk, Spanje, Polen, Roemenië, Griekenland, Finland en Kroatië, aldus de website.

Partners nam in oktober Exus over, een internationale onderneming voor het beheer en de ontwikkeling van duurzame energie, en heeft besloten VSB te verkopen in plaats van de twee samen te voegen, wat een van de opties was, aldus een van de bronnen. (Verslaggeving door Andres Gonzalez, Emma-Victoria Farr en Isla Binnie; Redactie door Anousha Sakoui en Alexander Smith)