KKR & CO. INC. KKR zal OHB, dat de grootste klant is voor de institutionele satellieten van Elon Musk's SpaceX in Europa, de kans geven om zich te concentreren op haar operationele activiteiten, vertelde OHB CEO Marco Fuchs aan Reuters, eraan toevoegend dat een beursgenoteerd bedrijf de besluitvorming vertraagt.
"In een familiebedrijf kun je vrij snel beslissingen nemen (...) terwijl een beursgenoteerd bedrijf onderworpen is aan bepaalde regels, een zekere complexiteit, een zekere voorzichtigheid in het besluitvormingsproces," zei Fuchs.
Bovendien had OHB al enige tijd het gevoel dat de aandelenkoers niet de reële waarde van het bedrijf weerspiegelde, zei Fuchs.
OHB zei dat KKR een vrijwillig openbaar bod wil uitbrengen op al haar uitstaande aandelen tegen een prijs van 44 euro ($48,34), waardoor het bedrijf gewaardeerd wordt op 768 miljoen euro. De aandelen, die vrijdag op 32,2 euro sloten, stegen met 10% tot 42,15 euro om 1155 GMT.
De familie Fuchs, die iets minder dan 70% van OHB in handen heeft, behoudt haar aandelen en blijft meerderheidsaandeelhouder, waarbij Marco Fuchs nog vijf jaar aanblijft als algemeen directeur.
In totaal steekt KKR met het bod tot 338 miljoen euro in OHB, naast een kapitaalverhoging van 10% en een kapitaalinjectie voor OHB's ruimtedochter Rocket Factory.
Fuchs zei dat de deal in het voorjaar van 2024 afgerond zou kunnen zijn en benadrukte dat zijn familie een meerderheidsbelang wil behouden.
Hij noemde SpaceX een partner en rolmodel van wie het bedrijf uit Bremen veel zou kunnen leren, en voegde eraan toe dat hij ook verwacht dat OHB zal profiteren van de toegenomen militaire uitgaven sinds de invasie van Rusland in Oekraïne.
"Als een tegenstander over ruimtemogelijkheden beschikt, hebben we het over een heel andere situatie dan in het verleden, toen we het over een asymmetrische dreiging hadden, toen we de Taliban als de enige mogelijke tegenstander zagen," zei hij.
Hij noemde in de ruimte gebaseerde vroegtijdige waarschuwingssystemen tegen ballistische en hypersonische raketten als een gebied dat een nieuwe urgentie heeft gekregen, en merkte op dat OHB een Europees consortium leidt dat hiervoor een systeem met de naam Odin's Eye wil ontwikkelen.
OHB zei dat de raad van bestuur en de raad van commissarissen het bod steunden en van plan waren de aandeelhouders aan te bevelen het te accepteren.
OHB wil de toonaangevende ruimtevaartleverancier voor overheden en commerciële klanten in Europa worden en had vorig jaar een omzet van meer dan een miljard euro, met 3.000 werknemers.
"De wereldwijde markt voor ruimtevaartoplossingen zal blijven groeien. Wij zien een groot potentieel in Europa," zei Christian Ollig, partner en hoofd van de Duitstalige regio bij KKR.
OHB boekte in de eerste helft een winst voor belastingen van 19,6 miljoen euro en zei dat het orderboek 1,8 miljard euro bedroeg. ($1 = 0,9102 euro) (Verslaggeving door Alexander Huebner, Rachel More en Sabine Siebold; Redactie door Miranda Murray, Kirsten Donovan en Alexander Smith)
