(nieuw: verklaringen uit gesprekken met management, aandelenkoers, analisten)

HAMBURG (dpa-AFX) - De Amerikaanse financiële investeerder KKR wil de Hamburgse wind- en zonneparkexploitant Encavis overnemen. Een consortium onder leiding van KKR biedt aandeelhouders van Encavis 17,50 euro per aandeel, maakte het bedrijf donderdagochtend bekend. Het familiebedrijf Viessmann is ook betrokken als mede-investeerder. De aandelen van Encavis maakten een sprong van een kwart. Het bod waardeert het Hamburgse bedrijf in totaal op ruim 2,8 miljard euro.

KKR heeft bindende overeenkomsten bereikt met de hoofdaandeelhouders van Encavis, die bijna een derde van het bedrijf in handen hebben, zo werd verder gemeld. Volgens de aankondiging hebben de bestuursorganen van Encavis de investeerdersovereenkomst goedgekeurd en zijn ze voor het bod.

Tegen een recente koers van 16,87 euro noteerde het aandeel net onder de voorgestelde overnameprijs. Voordat de eerste berichten over mogelijke interesse in de aankoop van het bedrijf naar buiten kwamen, noteerde het aandeel 11,35 euro.

De geboden prijs betekent een premie van 54 procent voor investeerders in Encavis ten opzichte van de slotkoers op 5 maart. Een dag later bevestigde het Hamburgse bedrijf de onderhandelingen over een mogelijke overname door de Amerikaanse financiële investeerder. Het persagentschap Bloomberg had al eerder bericht over de bestaande interesse in de aankoop.

Viessmann zal 25,1 procent van Encavis in handen hebben, vertelde Boris Scukanec Hopinski, die verantwoordelijk is voor de operaties in het managementteam van het familiebedrijf, donderdag aan het financiële persbureau dpa-AFX. De verwarmingsproducent uit Hessen, opgericht in 1917, verkocht vorig jaar zijn airconditioning divisie aan de Amerikaanse concurrent Carrier Global voor ongeveer 12 miljard euro. De resterende activiteiten genereren een jaaromzet van ongeveer een miljard euro.

Hopinski kan zich goed voorstellen dat er ook een samenwerking zal zijn tussen Encavis en Viessmann die verder gaat dan de financiële verbintenis: "We denken ondernemend en willen ook dienovereenkomstig betrokken zijn bij het consortium," zei de manager. "Onze portefeuille van bestaande bedrijven zal in de toekomst zeker één of twee contactpunten bieden met Encavis."

Abacon zal in de toekomst ongeveer 12,5 procent van Encavis blijven houden, zei senior manager Tobias Krauss in een interview. De vermogensbeheerder van de Hamburgse miljardairsfamilie Büll had eerder al een kwart van de MDax-groep in handen. Het hoofd van de familie, Albert Büll, wordt beschouwd als persoonlijk verbonden. Hij is erg blij met de oplossing die is gevonden, aldus Krauss.

Volgens het persbericht is het overnamebod op Encavis onderworpen aan een minimale acceptatiedrempel van ruim 54 procent. De doelstelling geldt rekening houdend met converteerbare obligaties. De transactie zal naar verwachting in het vierde kwartaal van 2024 worden afgerond. KKR wil Encavis van de beurs halen.

"We kunnen ons sneller ontwikkelen als niet-beursgenoteerd bedrijf", aldus Christoph Husmann, CEO van Encavis. De energiesector is veranderd. Door de intrede van private equity investeerders en de toenemende betrokkenheid van grote energiegroepen in Europa. "We zijn nu nog maar een relatief klein bedrijf," zei de manager. Hij gelooft dat de beslissing die nu is genomen noodzakelijk is om gelijke tred te houden met de marktomgeving. Husmann beloofde de werknemers: "Encavis blijft Encavis - daar zijn we van verzekerd door onze partners."

JPMorgan-analist Martin Comtesse wees erop dat dit niet de enige transactie was voor KKR in de Europese energiesector binnen een paar maanden. In december namen de Amerikanen al het Britse energie-infrastructuurbedrijf Smart Metering Systems Plc en het Portugese energiebedrijf Greenvolt over.

"We kunnen verwachten nog actiever te worden in de duurzame energiesector", zei KKR-manager Vincent Policard in een interview. Naast digitale infrastructuur is de sector een van de belangrijkste gebieden waarin KKR al 15 jaar actief is.

Tegelijk met de publicatie van het bod maakte Encavis voorlopige cijfers bekend voor 2023 en een vooruitblik voor 2024 en verder. In de komende jaren zal de portefeuille van wind- en zonneparken naar verwachting sneller groeien dan eerder gepland. De opwekkingscapaciteit zal naar verwachting 7 gigawatt bedragen tegen eind 2027. Het management had eerder 5,8 gigawatt voorspeld.

Encavis verwacht een daling van het bedrijfsresultaat voor het lopende jaar, voornamelijk door lagere groothandelsprijzen voor elektriciteit in een uitdagende marktomgeving, zo meldt het bedrijf. Het bedrijf mikt op een lichte omzetstijging tot 460 miljoen euro in 2024. Hiervan moet meer dan 300 miljoen euro overblijven als aangepaste winst voor rente, belastingen, afschrijvingen en amortisatie (EBITDA).

Vorig jaar genereerde Encavis een winst van 449 miljoen euro. De bedrijfswinst bedroeg in totaal 319 miljoen euro, ongeveer negen procent lager dan het cijfer van vorig jaar./lew/niw/jha/