Net toen de markten weer ongeduldig werden over regionale Amerikaanse banken, lijken de megakapitalisaties van Big Tech de beleggingswereld te hebben gekalmeerd met winstcijfers uit de cloud en duizelingwekkende praatjes over de kwantumsprong in kunstmatige intelligentie.

Nadat de stressecho van dinsdag de slechtste dag op Wall Street in meer dan een maand tijd had veroorzaakt, stegen de aandelen van Microsoft bijna 10% voor de opening van de beurs op woensdag na een winstverbetering voor het eerste kwartaal die te danken was aan de vraag naar zijn cloudcomputing, productiviteitssoftware en AI-producten.

Alphabet steeg ook met 1% door de winst op het gebied van clouddiensten en AI, naast plannen voor een inkoop van $ 70 miljard. Met de resultaten van Meta later, stegen de aandelen met 2% en Amazon met 4%.

Apple rapporteert volgende week, waarbij sommige ogen gericht zijn op de stap naar financiële diensten als het zich richt op hoogrentende spaarrekeningen die de nerveuze spaarders aanspreken.

Te oordelen naar een nieuwe daling met bijna 50% van de reeds gehavende aandelen van First Republic op dinsdag - te midden van berichten over de verkoop van activa om het gat van 100 miljard dollar in deposito's te dichten dat het bedrijf na de beursgang van maart meldde - blijft die instabiliteit in het bankwezen smeulen.

Maar ondanks de nieuwe wankeling van de bankindices op dinsdag, was het niet alleen maar slecht nieuws in de sector.

De aandelen van PacWest Bancorp stegen met 15% in de uitgebreide handel nadat de regionale kredietverlener had gezegd dat de deposito's de laatste tijd zijn toegenomen. En in Europa maakte het aandeel Standard Chartered korte metten met de anders zo sombere markten na een verwachte winststijging van 21% in het eerste kwartaal.

En hoewel de stortvloed aan bedrijfswinsten het deze week moeilijk maakt om door de bomen het bos te zien, blijkt uit de geaggregeerde resultaten voor het eerste kwartaal van de S&P500 dat bijna 80% van de bedrijven de prognoses tot dusver heeft overtroffen en dat de geschatte jaarlijkse winstkrimp afneemt van meer dan 5% eerder deze maand tot 3,9%.

Het relatief gemengde beeld werd ook weerspiegeld in de inkomende macrocijfers - waar een daling van het consumentenvertrouwen in april in contrast stond met verdere tekenen van een opleving van de huizenmarkt.

Over het geheel genomen stegen de S&P500 futures vóór de bel met 0,5%, waarmee een deel van de daling van dinsdag met 1,5% werd goedgemaakt en bescheiden verliezen op veel Aziatische en Europese beurzen werden gecompenseerd.

De zenuwen over de dreigende impasse rond het Amerikaanse schuldenplafond bleven echter aanhouden, waarbij minister van Financiën Janet Yellen opnieuw waarschuwde voor een "economische catastrofe" als het schuldenplafond niet wordt opgeheven en de credit default swaps op Amerikaanse staatsobligaties stegen.

Het Amerikaanse Huis van Afgevaardigden zou woensdag kunnen stemmen over een wetsvoorstel om tien jaar lang fors in de uitgaven te snijden in ruil voor een kortetermijnverhoging van het schuldenplafond, maar het is onduidelijk of de Republikeinse meerderheid voldoende steun heeft om het wetsvoorstel aan te nemen.

De implicaties van het feit dat de Republikeinen het niet eens kunnen worden over een wetsvoorstel dat zelfs door het Huis komt - aangezien het waarschijnlijk toch niet door een door Democraten geleide Senaat zal komen - biedt de markten het vooruitzicht dat het schuldplafond wordt geraakt zonder dat er echte onderhandelingen plaatsvinden, waardoor het aan een dunne Republikeinse meerderheid in het Huis wordt overgelaten of zij een crisis zal forceren of zal stemmen voor het opheffen van het plafond en nog een dag zal vechten.

De Amerikaanse schatkistmarkten bleven rally's houden, waarbij de rente op 2-jaars obligaties dinsdag onder de 4% daalde en begin vandaag de 3,9% testte. Met de nagalm van de banken en de onzekerheid over het schuldplafond op de achtergrond, verzwakte ook de bijna-zekerheid over nog een renteverhoging door de Federal Reserve volgende maand een beetje - de futures verlaagden de kans op nog een verhoging met een kwart punt tot 80%.

De dollar daalde over de hele linie.

Belangrijke gebeurtenissen voor woensdag:

* Amerikaanse orders voor duurzame goederen in maart, voorraden groothandel/detailhandel, handelsbalans voorschotten

* Amerikaanse bedrijfswinsten: Meta, eBay, CME, Boeing, Thermo Fisher Scientific, American Tower, Boston Scientific, Vale, SK Hynix, Hess, Universal Music, Hilton, EQT, Roku, KLA, Pioneer Natural Resources, Teradyne, Align, General Dynamics, Norfolk Southern, Otis Worldwide, Dover, ADP, Allegion, MAsco, Humana enz.

* Vice-president Luis de Guindos van de Europese Centrale Bank spreekt; Bank of Canada publiceert beleidsnotulen

* U.S. Treasury veilt 5-jaars notes, 2-jaars floating rate note

* Zuid-Koreaanse president Yoon Suk Yeol ontmoet Amerikaanse president Joe Biden in Washington.

Grafiek: Alphabet en Microsoft praten over AI - https://www.reuters.com/graphics/USA-STOCKS/AI/lgvdkajbepo/chart.png

Grafiek: AI domineert kwartaalconferenties - https://www.reuters.com/graphics/USA-STOCKS/AI/zdvxdkqervx/chart_eikon.jpg

Grafiek: Amerikaanse winstrecessie - https://www.reuters.com/graphics/TEST-TEST/jnpwybaropw/chart_eikon.jpg

Grafiek: Amerikaans consumentenvertrouwen daalt - https://www.reuters.com/graphics/USA-STOCKS/dwvkdlzyapm/consconf.png

Grafiek: Verkoop van nieuwe woningen in de VS stijgt - https://www.reuters.com/graphics/USA-STOCKS/egpbyqoekvq/nhs.png