Het bestuur van K. H. Group Holdings Limited heeft aangekondigd dat de heer Liu Xin ("de heer Liu") zijn ontslag heeft ingediend als onafhankelijk niet-uitvoerend bestuurder en als voorzitter van de auditcommissie en de remuneratiecommissie en als lid van de benoemingscommissie van het bedrijf met ingang van 6 mei 2024. Het ontslag van de heer Liu is te wijten aan zijn onvermogen om voldoende tijd te besteden aan zijn taken als onafhankelijk niet-uitvoerend bestuurder vanwege zijn andere zakelijke verplichtingen. De Raad van Bestuur heeft aangekondigd dat de heer Chang Chih-Chia Chih-Hon is benoemd tot uitvoerend Bestuurder en mevrouw Liu Yixing is benoemd tot onafhankelijk niet-uitvoerend Bestuurder met ingang van 6 mei 2024.

De heer Chang, 51 jaar oud, behaalde in juni 1999 zijn bachelorgraad in Accounting aan de National Cheng Kung University. De heer Chang was van 2007 tot 2015 directeur van de afdeling operations management van Century Technology (Shenzhen) Corporation Limited, van 2016 tot 2017 chief operating officer en general manager van de Chongqing-afdeling van China Golden Holdings Limited, van 2017 tot 2018 general manager van de afdeling industrial services van China Fortune Land Development Co. Ltd. van 2017 tot 2018, de uitvoerend vicepresident van Guangxi Taijia Optoelectronics Technology Co.

Ltd. van 2018 tot 2019, en de projectdirecteur van SDP Global China Corporation van 2019 tot 2021. De heer Chang heeft vele jaren ervaring in projecten, investeringen en management op het gebied van foto-elektrische gebieden, displaymaterialen en industriële productie. De heer Chang is benoemd tot uitvoerend bestuurder met ingang van 6 mei 2024.

Krachtens de benoemingsbrief tussen de heer Chang en de Vennootschap is de heer Chang benoemd voor een termijn van drie (3) jaar vanaf de datum van zijn benoeming en is hij onderhevig aan pensionering en herverkiezing krachtens de statuten van de Vennootschap. Hij ontvangt een vergoeding van HKD 846.000 per jaar voor zijn benoeming en dienstverband bij de Vennootschap, die wordt vastgesteld door de Raad op aanbeveling van het Vergoedingscomité op basis van zijn kwalificaties, ervaring, het niveau van zijn taken en verantwoordelijkheden bij de Vennootschap en de heersende marktomstandigheden. In overeenstemming met de statuten van het Bedrijf zal de heer Chang in functie blijven tot de volgende jaarlijkse algemene vergadering van het Bedrijf en zal dan herkiesbaar zijn.

Mevrouw Liu, 40 jaar oud, behaalde in juli 2005 haar bachelordiploma in Geografische Informatiesystemen aan de East China Normal University en werd in december 2017 gekwalificeerd als registeraccountant op het Chinese vasteland. Mevrouw Liu was van 2008 tot 2022 financieel directeur bij Sino Engineering Limited en sinds 2022 financieel manager bij Kadence Automotive Technology (Shanghai) Limited. Mevrouw Liu is benoemd tot een onafhankelijke niet-uitvoerende Bestuurder met ingang van 6 mei 2024.

De Raad van Bestuur kondigt aan dat de heer Chang met ingang van 6 mei 2024 is benoemd tot voorzitter van de Raad van Bestuur. De Raad van Bestuur kondigt aan dat de heer Chang is benoemd tot voorzitter van het Benoemingscomité met ingang van 6 mei 2024 en dat mevrouw Liu is benoemd tot voorzitter van het Auditcomité en het Remuneratiecomité en lid van het Benoemingscomité met ingang van 6 mei 2024.