Chase Corporation (NYSEAM : CCF) is overeengekomen om op 15 juli 2022 Nucera Solutions LLC over te nemen van SK Capital Partners voor $ 250 miljoen. NuCera zal worden overgenomen onder voorbehoud van aanpassingen van het werkkapitaal en exclusief aan de overname gerelateerde kosten. De aankoop zal worden gefinancierd door gebruik te maken van $180 miljoen van de bestaande doorlopende kredietfaciliteit van Chase en $70 miljoen beschikbare contanten. Nucera rapporteerde een omzet van ongeveer $83 miljoen en een EBITDA van ongeveer $21 miljoen voor de periode van 12 maanden eindigend op 30 april 2022. De transactie zal naar verwachting tegen het einde van het derde kalenderkwartaal van 2022 worden afgerond, afhankelijk van de gebruikelijke sluitingsvoorwaarden en wettelijke goedkeuringen. Moelis & Company LLC trad op als exclusief financieel adviseur van Chase Corporation. Brian Moore en Matt Lane Nelson Mullins Riley & Scarborough LLP traden op als juridisch adviseur van Chase Corporation. Lincoln International trad op als financieel adviseur van SK Capital Partners. Goodwin Procter LLP trad op als juridisch adviseur van Nucera Solutions LLC en SK Capital Partners.

Chase Corporation (NYSEAM : CCF) voltooide de overname van Nucera Solutions LLC van SK Capital Partners op 1 september 2022.