De Amerikaanse dollarindex steeg voor het laatst met 0,3% op 104,0, op weg naar een bescheiden wekelijkse winst na een zware novembermaand, waarin de dollar 3% verloor. De yen stond 0,52% lager ten opzichte van de dollar op 144,35, na de grootste rally in bijna een jaar een dag eerder.
De Amerikaanse non-farm payrolls voegden vorige maand 199.000 banen toe, aldus het Bureau of Labor Statistics van het Labor Department op vrijdag. Economen gepolst door Reuters hadden 180.000 nieuwe banen voorspeld.
Het werkgelegenheidsrapport, waaruit bleek dat de werkloosheid daalde tot 3,7%, suggereerde dat de verwachtingen van de financiële markten dat de Amerikaanse Federal Reserve al in het eerste kwartaal van 2024 de rente zou kunnen verlagen, voorbarig waren.
"Tot nu toe is er niets in de gegevens dat (de Fed) dwingt om af te stappen van hun 'laten we afwachten' houding. De markt neigde duidelijk de andere kant op," zei Steven Englander, hoofd global G10 FX research bij Standard Chartered Bank in New York.
Handelaren in Amerikaanse rentefutures voor de korte termijn hebben vrijdag na het rapport de weddenschappen verlaagd dat de Fed in maart zal beginnen met het verlagen van de rentetarieven, en zien nu een start van de renteverlagingen in mei waarschijnlijker.
De markten hadden eerder een kans van ongeveer 60% ingeprijsd dat de Fed in maart zou beginnen met renteverlagingen, maar na de uitlezing werd die kans teruggebracht tot iets minder dan 50%.
"Op de korte termijn is de Amerikaanse rentemarkt, denk ik, veel te dovish geworden over de Fed," zei Stephen Miran, medeoprichter van Amberwave Partners. "De enorme versoepeling van de financiële voorwaarden sinds begin november betekent in feite dat de Fed niet hoeft te snijden om olie op dat vuur te gooien."
YEN ENTHUSIASME
Hoewel de yen lager stond na de bekendmaking van de Amerikaanse banendata voor november, steeg de yen eerder met maar liefst 1,2%, wat bijdroeg aan de rally van 2% van donderdag, nadat Kazuo Ueda, gouverneur van de Bank of Japan (BOJ), de duidelijkste aanwijzing tot nu toe gaf dat de centrale bank overweegt wanneer ze haar negatieve rentebeleid zal beëindigen. De Japanse dollar was vrijdag op weg naar zijn vierde wekelijkse winst ten opzichte van de dollar.
De Japanse valuta steeg de afgelopen twee dagen naar highs van meerdere maanden ten opzichte van een reeks andere valuta's, hoewel een deel van die kracht tijdens de Europese handelssessie van vrijdag verdween.
De rally van donderdag was de grootste eendaagse sprong voor de yen sinds januari. Maar zonder meer impulsen van de BOJ, is er misschien niet veel ruimte meer voor buitenmaatse stijgingen.
"Ik denk dat het vrij duidelijk is dat de BOJ is waar andere centrale banken eind 2021 waren. De argumenten om de laagste reële rente ter wereld te hebben ... zijn op dit moment niet erg sterk. Maar de vraag is, hoe lang willen ze de markt voorbereiden?" zei Englander.
De yen heeft het het beste gedaan ten opzichte van valuta's met een hoger rendement, zoals het pond. Sterling daalde vrijdag naar een laagste punt in twee maanden ten opzichte van de yen, maar herstelde zich de laatste keer en steeg 0,66% naar 181,88.
Elders daalde de euro met 0,31% naar $1,07585, terwijl het pond met 0,38% daalde naar $1,255 en op weg was naar een wekelijkse daling.
De Australische dollar daalde 0,32% naar $0,65795, terwijl de Chinese yuan in de offshore handel 0,27% verzwakte naar 7,1877 ten opzichte van de dollar.
Uit gegevens van donderdag bleek dat de Chinese export in november voor het eerst in zes maanden was gestegen, terwijl de import kromp.
In cryptocurrencies steeg de bitcoin met 1,58% naar 43.981, waarmee hij dicht in de buurt kwam van zijn hoogste stand sinds april 2022.
