Banken zullen nu een "show-cause notice" moeten sturen naar frauduleuze entiteiten, met volledige details van de fraude, aldus de Reserve Bank of India in een persbericht.
Dergelijke personen of entiteiten moeten een "redelijke" termijn van "niet minder dan 21 dagen" krijgen om te reageren op de ingebrekestelling, voegde de Reserve Bank of India eraan toe.
De wijziging van de huidige regels omvat een uitspraak van het Hooggerechtshof in maart vorig jaar dat banken niet eenzijdig een rekening als fraude kunnen bestempelen zonder de wanbetaler het recht te geven om gehoord te worden.
De beginselen van natuurlijke gerechtigheid vereisen dat kredietnemers een kennisgeving ontvangen waarin zij de kans krijgen om de conclusie van het forensisch auditrapport toe te lichten en dat zij zichzelf mogen vertegenwoordigen tegenover de kredietverstrekkers voordat hun rekening als fraude wordt geclassificeerd volgens de masteraanwijzingen, had de rechtbank gezegd.
Volgens de centrale bank moet het beleid voor het beheer van frauderisico's van kredietverstrekkers ten minste eens in de drie jaar door de raad van bestuur worden herzien.
Banken moeten ook een speciale commissie van de raad van bestuur samenstellen om fraudegevallen te controleren en op te volgen, aldus de RBI.
Volgens de herziene richtlijnen moeten banken ook een kader hebben voor Early Warning Signals en het zogenaamde Red Flagging of Accounts - waarbij een vermoeden van frauduleuze activiteiten ontstaat door de aanwezigheid van een of meer indicatoren - in het kader van het algemene risicobeheerbeleid.
Banken moeten ook hun EWS-systeem versterken door geschikte fraude-indicatoren te identificeren, aldus de RBI. (Verslag door Siddhi Nayak)
