Moolec Science Ltd. heeft een intentieverklaring uitgevoerd om LightJump Acquisition Corporation (NasdaqCM:LJAQ) te verwerven van LightJump One Founders, LLC en anderen in een omgekeerde fusietransactie op 1 april 2022. Moolec Science Ltd. heeft een definitieve overeenkomst gesloten om LightJump Acquisition Corporation van LightJump One Founders, LLC en anderen over te nemen voor ongeveer $120 miljoen in een omgekeerde fusietransactie op 14 juni 2022. De bedrijfscombinatie tussen Moolec Science en LightJump Acquisition Corp. stelt de proforma vermogenswaarde van de onderneming vast op $504 miljoen. Volgens de voorwaarden van de voorgestelde transactie zullen de huidige aandeelhouders van Moolec al hun aandelen van Moolec inbrengen in de onderneming in ruil voor gewone aandelen van de gecombineerde onderneming. Onder de voorwaarden en bepalingen die zijn opgenomen in de bedrijfscombinatieovereenkomst en de ruilovereenkomsten op het moment van inwerkingtreding van de ruil, zal de ruil plaatsvinden op basis van een ruilverhouding van 0,66787343. Per 21 november 2022 zal de ruil plaatsvinden op basis van een ruilverhouding van 0,6370485. Als gevolg van de transactie zal de gecombineerde onderneming naar verwachting worden gefinancierd met $ 138 miljoen aan contanten op de trustrekening van LightJump, ervan uitgaande dat geen LightJump-aandeelhouders hun aflossingsrechten uitoefenen bij de afsluiting en vóór de betaling van de transactiekosten. Bij afsluiting zal de gecombineerde onderneming Moolec Science SA (de oGecombineerde Ondernemingo) zijn, en haar aandelen en warrants zullen naar verwachting vanaf januari 2023 op de Nasdaq worden verhandeld onder de symbolen oMLECo respectievelijk oMLECWo. Na de Closing zal het bestuur van Holdco bestaan uit ten minste zeven (7) bestuurders, die zullen bestaan uit (i) vijf (5) personen die ten minste vijf (5) Werkdagen vóór de Closing Date door het Bedrijf worden voorgedragen voor benoeming.

De voltooiing van de voorgestelde transactie is afhankelijk van de goedkeuring van LightJump door de aandeelhouders, de afgifte van onafhankelijke accountantsverklaringen, de afgifte van een advies van een financieel adviseur, de goedkeuring van de Nasdaq-notering, de uitvoering en levering van bepaalde bijkomende overeenkomsten, waaronder de Registratie Rechten en Lock-Up Overeenkomst, LightJumpdie ten minste $5.000.001 aan netto materiële activa heeft, een overeenkomst voor de uitgifte van de CFO Free Shares in een voor het CFO aanvaardbare vorm, een eventuele wachtperiode onder enige antitrustwetgeving die van toepassing is op de Transacties is verstreken of eerder beëindigd, arbeidsovereenkomsten, warrantwijziging, andere bijkomende overeenkomsten en andere gebruikelijke sluitingsvoorwaarden, waaronder een registratieverklaring die van kracht wordt verklaard door de U. S. Securities and Exchange Commission (U.S. Securities and Exchange Commission).S. Securities and Exchange Commission (de oSECo). De raden van bestuur van LightJump en Moolec hebben de voorgestelde transactie unaniem goedgekeurd. Per 27 december 2022 hebben de aandeelhouders van LightJump de deal goedgekeurd. De transactie zal naar verwachting in de tweede helft van 2022 worden afgerond. Per 18 oktober 2022 De transactie zal naar verwachting eind 2022 worden afgerond. De transactie zal naar verwachting op 30 december 2022 worden afgerond.

EarlyBird Capital trad op als financieel adviseur met een service fee van 1,0% en Leib Orlanski, Matthew Ogurick en Robert S. Matlin van K&L Gates LLP traden op als juridisch adviseurs van LightJump. Matthew Poulter en Pierre-Emmanuel Perais van Linklaters LLP traden op als juridisch adviseurs voor Moolec. Op 27 april 2021 sloot Moolec een engagement letter (de oNomura Engagement Lettero) met Nomura Securities International, Inc. (oNomurao). Op grond van de voorwaarden van de Nomura Engagement Letter kwam Moolec overeen om Nomura in te schakelen als (i) exclusief financieel adviseur van Moolec in verband met elke potentiële bedrijfscombinatie of verkooptransactie waarbij Moolec en een andere derde partij die een special purpose acquisition company is, betrokken zijn. Krachtens de Nomura Beëindigingsbrief heeft Nomura ontslag genomen uit, en is zij gestopt of geweigerd te handelen in, elke hoedanigheid en relatie die onder de Nomura Opdrachtbrief werd overwogen, met ingang van 27 april 2022. Scura Partners LLC trad op als financieel adviseur en fairness opinion provider voor het bestuur van LightJump. In verband met de diensten van Scura Partners als financieel adviseur van de raad van bestuur van LightJump, stemde LightJump ermee in om Scura Partners een totale vergoeding van $150.000 te betalen, en heeft deze volledig betaald. Mark Zimkind van Continental Stock Transfer & Trust Company trad op als transferagent voor LightJump. LightJump heeft Advantage Proxy, Inc. ingeschakeld om te assisteren bij het werven van volmachten voor de speciale vergadering. LightJump is overeengekomen Advantage Proxy, Inc. een vergoeding te betalen van $7.500 voor de speciale vergadering met betrekking tot de Verlengingswijziging en $10.000 voor de speciale vergadering met betrekking tot de Bedrijfscombinatie.

Moolec Science Ltd. voltooide de overname van LightJump Acquisition Corporation (NasdaqCM:LJAQ) van LightJump One Founders, LLC en anderen in een omgekeerde fusietransactie op 30 december 2022. Vanaf 3 januari 2023 zullen de gewone aandelen en warrants van Moolec Science op de Nasdaq Capital Market worden verhandeld onder de tickersymbolen "MLECo en oMLECWo, respectievelijk.