Inclusio : 30-08-2023 - Inclusio breidt verder uit en biedt huisvesting aan 4.500 kwetsbare mensen

PERSBERICHT

Brussel, 30 augustus 2023, 07:00 CET

Euronext Brussels, ISIN code: BE0974374069 / INCLU.BR

Gereglementeerde informatie

Inclusio breidt verder uit en biedt huisvesting

aan 4.500 kwetsbare mensen

Halfjaarlijks financieel verslag op 30 juni 2023

Hogere bedrijfsresultaten

• Stijging van de netto huuropbrengsten tot 6,4 MEUR vergeleken met 30 juni 2022 (+25,8%)
• Bedrijfsresultaat uit vastgoed bereikt 5,6 MEUR (+28,2%)
• Het operationeel resultaat vóór het resultaat op de portefeuille bedraagt 4,3 MEUR (+37,3%)
• Uitkeerbaar resultaat van 3,2 MEUR (EUR 0,43 per aandeel) vergeleken met 2,7 MEUR (EUR 0,36 per aandeel) op 30 juni 2022

Vastgoedportefeuille

• Overname van de maatschappij Immo Genappe
• Participatie in Inclusio Ostbelgien
• Aankoop van twee panden in Vlaanderen: Zwijgershoek (Sint-Niklaas) en Perelaar (Izegem)
• Ingebruikname van de panden Lambermont 322 (Schaarbeek) en Dragon (Moeskroen)
• Aankoop van een terrein in Wachtebeke en start van de bouwwerken
• Dankzij deze aankopen en van de herwaardering van de portefeuille met 5 MEUR voor het eerste semester 2023, heeft de vastgoedportefeuille een waarde van 300 MEUR
• Een bezettingsgraad van 98,7%1, wat de langetermijnverbintenissen weergeeft die zijn aangegaan met de Woonmaatschappijen (WM's) en andere partners (Rode Kruis, Fedasil, Samusocial, Villa Vip, enz.)

Balans

• De schuldratio bedraagt 41,2% per 30 juni 2023 (tegen 36,5% per 31 december 2022) als gevolg van de verwervingen en de uitkering van het dividend in mei 2023
• De kostprijs van de schuld bedraagt 2,37% voor de eerste helft van 2023 en 77% van de schulden is afgedekt tegen stijgende rentevoeten
• De intrinsieke waarde per aandeel op 30 juni 2023 bedraagt EUR 25,46 (een stijging met 1,51% ten opzichte van 31 december 2022 ondanks de betaling van het dividend in mei 2023)

Perspectieven 2023

• Op basis van de resultaten van het eerste halfjaar bevestigt de Raad van Bestuur zijn raming van het volgende brutodividend op minimaal EUR 0,75 per aandeel (+7% ten opzichte van het dividend van vorig jaar)

______________________________

1 Bezettingsgraad bepaald door de vastgoeddeskundige op 30 juni 2023.

Inclusio NV

Openbare Gereglementeerde Vastgoedvennootschap (OGVV)

Herrmann-Debrouxlaan 40, 1160 Brussel, België

P. 1 van 36

www.inclusio.be - BE 0840.020.295 - Tel + 32 2 675 78 82

PERSBERICHT

Brussel, 30 augustus 2023, 07:00 CET

Euronext Brussels, ISIN code: BE0974374069 / INCLU.BR

Gereglementeerde informatie

Lionel Van Rillaer, CEO: "Inclusio is haar maatschappelijk doel blijven nastreven door alleen te investeren in vastgoed met een sociaal doel. De impact van onze activiteiten groeit met elke aankoop en onze gebouwen huisvesten meer dan 4.500 kwetsbare mensen. Onze solide financiële structuur, de pijplijn van projecten die momenteel in ontwikkeling zijn en de langlopende huurcontracten met publieke partners garanderen dat onze resultaten de komende jaren zullen blijven verbeteren. Ik wil Marc Brisack bedanken voor het verder ontwikkelen van Inclusio in de afgelopen drie jaar om het te maken tot wat het nu is."

Table des matières
	Activiteitenverslag	3
1.1	Hoogtepunten voor de vastgoedportefeuille in het eerste semester 2023	3
1.2	Opbrengsteigendommen beschikbaar voor verhuur	3
1.3	Geconsolideerde vastgoedportefeuille in ontwikkeling	7
1.4	Belangrijke wijzigingen van de portefeuille en van de projecten in ontwikkeling na 30 juni 2023	7
	Inclusio op de beurs	8
	Sociale impact	10
	Vooruitzichten	13
	Tussentijdse geconsolideerde jaarrekening op 30/06/2023	14
	Toelichtingen op de tussentijdse jaarrekening	21
	Agenda van de aandeelhouder	36

Inclusio NV

Openbare Gereglementeerde Vastgoedvennootschap (OGVV)

Herrmann-Debrouxlaan 40, 1160 Brussel, België

P. 2 van 36

www.inclusio.be - BE 0840.020.295 - Tel + 32 2 675 78 82

PERSBERICHT

Brussel, 30 augustus 2023, 07:00 CET

Euronext Brussels, ISIN code: BE0974374069 / INCLU.BR

Gereglementeerde informatie

Activiteitenverslag

1. Hoogtepunten voor de vastgoedportefeuille in het eerste semester 2023
2. • 6 maart 2023 - Aankoop van het gebouw Zwijgershoek in Sint-Niklaas dat verhuurd wordt aan de Woonmaatschappij Woonpunt Waas (12 eenheden)
   • 15 maart 2023 - Aankoop van Immo Genappe, eigenaar van een gebouw in Genappe dat verhuurd wordt aan het Belgische Rode Kruis voor de huisvesting van 244 asielzoekers
   • 15 april 2023 - Oplevering van het gebouw Lambermont 322 (Schaarbeek) aan Fedasil voor de opvang van 70 niet-begeleide minderjarige vreemdelingen
   • 03 mei 2023 - Aankoop van een terrein in Wachtebeke met het oog op de bouw van 28 betaalbare woningen. De werken zijn gestart op 1 juni 2023
   • 24 mei 2023 - Voorlopige oplevering van het Dragon-gebouw in Moeskroen, met 33 betaalbare huureenheden die voor 18 jaar worden verhuurd aan de Woonmaatschappij van Moeskroen. Het gebouw werd ingehuldigd door de Waalse minister van Huisvesting
   • 02 juni 2023 - Aankoop van een meerderheidsbelang (51%) in Inclusio Ostbelgien. Dit bedrijf is in partnerschap met Nomainvest NV en Proma NV en heeft als doel de ontwikkeling van betaalbare woningen in de Duitstalige regio van België te bevorderen
   • 29 juni 2023 - Aankoop van het gebouw Perelaar in Izegem, met 30 betaalbare woningen verhuurd aan Woonmaatschappij Thuiswest
3. Opbrengsteigendommen beschikbaar voor verhuur

Deze categorie omvat alle gebouwen in exploitatie, hetzij via Inclusio, hetzij via haar dochterondernemingen (Société d'Habitations de Tournai NV, Moeskroen Invest & Development en Immo Genappe). De portefeuille bestaat uit 215 gebouwen verspreid over 74 locaties, met een totale oppervlakte van 133.453 m², 1.301 betaalbare huurwoningen, 144 woningen voor personen met een beperking, 11 gebouwen voor sociale infrastructuur, 20 ondersteunende commerciële panden, en 968 parkeerplaatsen of garages.

Op 30 juni 2023 hebben de gebouwen in deze categorie een reële waarde van 289 MEUR en genereren zij brutohuurinkomsten van 13,7 MEUR per jaar.

Geen enkele locatie of huurder vertegenwoordigt meer dan 9% van de gebouwen die momenteel worden geëxploiteerd.

Inclusio NV

Openbare Gereglementeerde Vastgoedvennootschap (OGVV)

Herrmann-Debrouxlaan 40, 1160 Brussel, België

P. 3 van 36

www.inclusio.be - BE 0840.020.295 - Tel + 32 2 675 78 82

PERSBERICHT

Brussel, 30 augustus 2023, 07:00 CET

Euronext Brussels, ISIN code: BE0974374069 / INCLU.BR

Gereglementeerde informatie

• Voor betaalbare huurwoningen zijn de 1.301 woningen als volgt verdeeld:

Type	Woningen
Eengezinswoningen	121
Studentenkamers	18
Studio's	243
Eénkamerappartementen	294
Tweekamerappartementen	441
Driekamerappartementen	151
Vierkamerappartementen	25
Vijfkamerappartementen	8

• Voor de opvang en huisvesting voor personen met een beperking, zijn de 144 verhuureenheden samengesteld uit 100 kamers, 38 studio's en 6 woningen voor uitbaterskoppels.
• De portefeuille van sociale infrastructuur bestaat uit 5 opvangcentra voor asielzoekers (verhuurd aan het Rode Kruis en aan Fedasil), 1 opvangcentrum voor daklozen (verhuurd aan Samusocial), 1 collectief opvang- en onderwijscentrum voor kinderen die door een rechter onder toezicht zijn geplaatst, 3 kantoren en dagcentra voor vzw's die mensen met een handicap helpen, 1 school, 1 kinderdagverblijf en 2 kantoorgebouwen (het ene wordt verhuurd aan verschillende vzw's die actief zijn in de sociale sector en in het andere zijn de kantoren van een SVK gevestigd).

De geografische verdeling van de gebouwen en huureenheden is als volgt :

Gewest	Gebouwen		Eenheden
		Woningen	Bijkomende	Handicap	Sociale infra
	[#]	[#]	[#]	[#]	[#]
Brussel	35	644	16	0	9
Vlaanderen	47	338	2	104	4
Wallonië	133	319	2	40	2
TOTAAL	215	1.301	20	144	15

Op 30 juni 2023 is de verdeling van de contractuele huurgelden als volgt :

Gewest	Contractuele huurgelden
	op 30 juni 2023
	[MEUR/jaar]
Brussel	6,68
Vlaanderen	3,54
Wallonië	3,44
TOTAAL	13,65

Inclusio NV

Openbare Gereglementeerde Vastgoedvennootschap (OGVV)

Herrmann-Debrouxlaan 40, 1160 Brussel, België

P. 4 van 36

www.inclusio.be - BE 0840.020.295 - Tel + 32 2 675 78 82

PERSBERICHT

Brussel, 30 augustus 2023, 07:00 CET

Euronext Brussels, ISIN code: BE0974374069 / INCLU.BR

Gereglementeerde informatie

Op 30 juni 2023 bedraagt de huurleegstand 180.900 EUR op jaarbasis, hetzij 1,33% van de portefeuille in exploitatie. Er zijn nog slechts enkele parkeerplaatsen in gebouwen voor betaalbare huurwoningen, één kantoorruimte en twee commerciële nevenruimten zijn nog beschikbaar.

Op 30 juni 2023 bedraagt het brutohuurrendement op de portefeuille in exploitatie (gebaseerd op de reële waarde):

• 4,72% gemiddeld voor de gehele portefeuille;
• 4,74% in het Brussels Hoofdstedelijk Gewest, 4,16% in het Vlaams Gewest en 5,42% in het Waals Gewest;
• 4,43% voor betaalbare huurwoningen, 4,79% voor infrastructuur voor personen met een beperking en 6,49% voor sociale infrastructuur.

Geografische spreiding

Op 30 juni 2023 liggen alle gebouwen in exploitatie in België, waarvan de meesten in Brussel. De portefeuille in exploitatie is als volgt opgesplitst in de drie gewesten:

Gewest	Op basis van de reële waarde	Op basis van de huurgelden
	op 30 juni 2023		op 30 juni 2023
	[EUR]		[%]	[EUR/jaar]	[%]
Brussel	140.710.980		48,7%	6.675.741	48,9%
Vlaanderen	85.013.407		29,4%	3.538.448	25,9%
Wallonië	63.452.553		21,9%	3.437.903	25,2%
Totaal	289.176.940		100,0%	13.652.092	100,0%

Spreiding per markt

De portefeuille in exploitatie bestaat hoofdzakelijk uit betaalbare huurwoningen, en is binnen de markt opgesplitst als volgt:

Markt	Op basis van de reële	Op basis van de huurgelden
	waarde		op 30 juni 2023
	op 30 juni 2023
	[EUR]		[%]	[EUR/jaar]	[%]
Betaalbare huurwoningen	228.295.880		78,9%	10.118.038	74,1%
Infrastructuur voor beperking	24.533.443		8,5%	1.176.311	8,6%
Sociale infrastructuur	36.347.617		12,6%	2.357.744	17,3%
Totaal	289.176.940		100,0%	13.652.092	100,0%

Inclusio NV

Openbare Gereglementeerde Vastgoedvennootschap (OGVV)

Herrmann-Debrouxlaan 40, 1160 Brussel, België

P. 5 van 36

www.inclusio.be - BE 0840.020.295 - Tel + 32 2 675 78 82