DIRECT LINE INSURANCE GROUP PLC 
Chief Executive Penny James zei dinsdag dat het bedrijf een schade-inflatie van ongeveer 10% voor het jaar zag, en "onze tariefverhogingen ... moeten dat weerspiegelen".
Vorige maand verlaagde Direct Line reeds haar rentabiliteitsprognose, omdat de markt voor autoverzekeringen in de eerste helft van het jaar een "aanzienlijke" inflatie van de schadegevallen te zien gaf.
James wees in het bijzonder op problemen met de toeleveringsketen na de COVID-19 pandemie en het conflict in Oekraïne, waardoor het moeilijker is geworden om onderdelen te vinden en waardoor de reparatietijden langer zijn geworden.
De premies zijn in de eerste helft met 15% gestegen, aldus Direct Line in een handelsverklaring.
De premies voor autoverzekeringen in het VK zijn in de afgelopen 12 maanden met 6% gestegen, volgens een onderzoek van Willis Towers Watson en confused.com.
Direct Line werd ook gekwetst door de economische onzekerheid en door dit jaar ingevoerde wijzigingen in de regelgeving waardoor verzekeraars geen zogenaamde "getrouwheidsboete" meer mogen aanrekenen aan langdurige klanten, zei het.
De winst vóór belastingen daalde met 32% tot 178 miljoen pond ($218 miljoen), hoewel dit meer was dan 155 miljoen pond die was voorspeld in een door het bedrijf verstrekte opiniepeiling onder analisten.
De aangepaste bruto geschreven premie steeg met 2,1% tot 1,52 miljard pond.
De verzekeraar zei een interim-dividend van 7,6 pence per aandeel te zullen betalen, onveranderd ten opzichte van een jaar geleden, en James zei dat de verzekeraar "vertrouwen heeft in de duurzaamheid van onze reguliere dividenden".
De aandelen van Direct Line gleden 0,2% om 0723 GMT, maar presteerden beter dan een daling van 0,8% in de FTSE mid-cap index.
Kleinere autoverzekeraar Sabre heeft zijn aandelenkoers bijna zien halveren nu de winst ook getroffen werd door inflatie van claims.
($1 = 0,8173 pond) (Verslaggeving door Carolyn Cohn, redactie door Kirsten Donovan en Mark Potter)
