Credit Suisse ontkent dat het verkeerd gehandeld heeft in de zaak, die een reeks schandalen bij de op één na grootste bank van Zwitserland in de kiem smoort.

Hier volgen de voornaamste crisissen waarmee de bank de laatste jaren te kampen heeft gehad:

BERMUDA TRIAL

Een rechtbank in Bermuda heeft in maart beslist dat de voormalige premier van Georgië, Bidzina Ivanishvili, en zijn familie een schadevergoeding van meer dan een half miljard dollar verschuldigd zijn door de plaatselijke levensverzekeringstak van Credit Suisse.

De rechtbank zei dat Ivanishvili en zijn familie de schadevergoeding verschuldigd zijn als gevolg van een langlopende fraude gepleegd door een vroegere adviseur van Credit Suisse, Pascale Lescaudron.

Lescaudron werd in 2018 door een Zwitserse rechtbank veroordeeld omdat zij gedurende een periode van acht jaar de handtekeningen van voormalige cliënten, waaronder Ivanishvili, had vervalst.

Credit Suisse verwacht dat de zaak, waartegen het in beroep gaat, haar ongeveer 600 miljoen dollar zal kosten.

"SUISSE GEHEIMEN

Credit Suisse ontkende beschuldigingen van wangedrag nadat tientallen media in februari de resultaten hadden gepubliceerd van gecoördineerde, Panama Papers-achtige onderzoeken naar een lek van gegevens over duizenden rekeningen die daar in de afgelopen decennia werden aangehouden.

De beschuldigingen in de "Suisse Secrets" media-artikelen hielden onder meer in dat de bank mensenrechtenschenders en zakenlieden tegen wie sancties waren uitgevaardigd onder haar cliënten telde.

VOORZITTER EXIT

Voorzitter Antonio Horta-Osorio nam in januari ontslag nadat hij de quarantaineregels van COVID-19 met voeten had getreden.

De abrupte stap kwam minder dan een jaar nadat Horta-Osorio was binnengehaald om de bedrijfscultuur van de bank te saneren die ontsierd was door haar betrokkenheid bij de ineengestorte investeringsmaatschappij Archegos en de insolvente financieringsmaatschappij voor de toeleveringsketen Greensill Capital.

Bestuurslid Axel Lehmann nam de functie van voorzitter over.

FRAUDE MET TONIJNOBLIGATIES

Credit Suisse pleitte schuldig aan het bedriegen van investeerders https://www.justice.gov/opa/pr/credit-suisse-resolves-fraudulent-mozambique-loan-case-547-million-coordinated-global over een lening van $850 miljoen aan Mozambique bedoeld om een tonijnvloot te betalen en betaalt Amerikaanse en Britse regelgevers $475 miljoen om de zaak te schikken in het kader van een in oktober aangekondigde deal.

Ongeveer 200 miljoen dollar van de lening ging in de vorm van smeergeld naar bankiers van Credit Suisse en Mozambikaanse regeringsambtenaren. De bank was op de hoogte van een enorm tekort tussen de opgehaalde fondsen en de waarde van de gekochte boten, maar verzuimde dit aan de investeerders bekend te maken toen de lening in 2016 werd geherstructureerd, aldus de toezichthouders.

Credit Suisse regelde ook een lening die voor het Internationaal Monetair Fonds (IMF) geheim werd gehouden. Toen Mozambique toegaf 1,4 miljard dollar aan geheime leningen te hebben, trok het IMF zijn steun in, waardoor de economie van het Zuid-Afrikaanse land in een neerwaartse spiraal terechtkwam.

ARCHEGOS IN GEBREKE

Credit Suisse verloor $5,5 miljard toen het Amerikaanse family office Archegos Capital Management in maart 2021 in gebreke bleef.

De hoge leveraged bets van het hedgefonds op bepaalde technologieaandelen mislukten en de waarde van zijn portefeuille bij Credit Suisse stortte in.

Een onafhankelijk rapport over het incident bekritiseerde het gedrag van de bank, en zei dat de verliezen het gevolg waren van een fundamenteel falen van beheer en controle bij haar investeringsbank, en haar prime brokerage divisie in het bijzonder.

Volgens het rapport was de bank gericht op het maximaliseren van de winst op korte termijn en verzuimde zij het nemen van vraatzuchtige risico's door Archegos te beteugelen, ondanks talrijke waarschuwingssignalen, waardoor de bekwaamheid van haar risicopersoneel in twijfel werd getrokken.

GREENSILL-FONDSEN STORTEN IN

Credit Suisse zag zich in maart 2021 genoodzaakt $10 miljard aan financieringsfondsen voor de toeleveringsketen te bevriezen toen de Britse financier Greensill Capital instortte nadat het de verzekeringsdekking was kwijtgeraakt voor schuld die was uitgegeven tegen zijn leningen aan bedrijven.

De Zwitserse bank had voor miljarden dollars aan schuldpapier van Greensill aan beleggers verkocht en hen in marketingmateriaal verzekerd dat de high-yield notes een laag risico vormden omdat de onderliggende kredietrisico's volledig verzekerd waren.

Een aantal beleggers heeft de Zwitserse bank voor de rechter gedaagd over de aan Greensill gekoppelde fondsen. De bank heeft tot nu toe ongeveer $6,8 miljard aan de beleggers terugbetaald.

WOEDE VAN DE AANDEELHOUDERS

De aandeelhouders van Credit Suisse verwierpen een voorstel van de raad van bestuur van de bank om het management kwijting te verlenen van andere aansprakelijkheden voor 2020, waarmee de woede van de aandeelhouders over de kostbare misstappen van de bank werd benadrukt.

De stemming kreeg op de algemene vergadering van aandeelhouders van de bank in april slechts een goedkeuring van 35,88%, terwijl proxy-adviseurs wezen op tekortkomingen in de risico's en de controle in de aanloop naar de ineenstortingen van Greensill en Archegos.

Dat laat aandeelhouders ruimte om bestuurders verantwoordelijk te stellen voor opzettelijke of grovelijk nalatige schendingen van hun plichten volgens de Zwitserse regels.

SPIONAGE SCHANDAAL

Credit Suisse Chief Executive Tidjane Thiam moest in maart 2020 https://www.reuters.com/article/us-credit-suisse-spying-ceo-idUSKBN2010L3 verlaten nadat uit een onderzoek was gebleken dat de bank privé-detectives had ingehuurd om haar vroegere hoofd vermogensbeheer Iqbal Kahn te bespioneren nadat hij naar aartsrivaal UBS was vertrokken.

Credit Suisse heeft het voorval herhaaldelijk gebagatelliseerd als een op zichzelf staand incident.

De Zwitserse financiële toezichthouder zei echter dat Credit Suisse haar had misleid over de omvang van de spionage. De toezichthouder zei dat de bank tussen 2016 en 2019 zeven verschillende spionageoperaties had gepland en de meeste daarvan ook heeft uitgevoerd.

In een zeldzame berisping zei de toezichthouder dat er ernstige organisatorische tekortkomingen waren bij Credit Suisse en dat de bank zelfs geprobeerd had haar sporen uit te wissen door te dokteren met een factuur voor de bewaking.

In antwoord daarop zei Credit Suisse dat het de spionage veroordeelde en dat het "beslissende" stappen had ondernomen om zijn bestuur te verbeteren en de naleving van de regels te versterken.