De Amerikaanse olieraffinaderij Phillips 66 onderzoekt een verkoop van haar belang van 25% in de Rockies Express Pipeline, waarvan zij hoopt dat het meer dan $1 miljard waard kan zijn, inclusief schuld, zeiden mensen die bekend zijn met de zaak op dinsdag.

De Rockies Express Pipeline (REX) is een interstatelijke aardgaspijpleiding van 1700 mijl, die zich uitstrekt van Wyoming en Colorado in het westen van de VS tot het oosten van Ohio.

Phillips 66 werkt samen met haar adviseurs aan gesprekken met potentiële kopers, waaronder participatiemaatschappijen en infrastructuurfondsen, zeiden de bronnen, die anoniem wilden blijven omdat de gesprekken vertrouwelijk zijn.

Het in Houston gevestigde bedrijf hoopt een premie te krijgen op de huidige boekwaarde van 451 miljoen dollar, aldus de bronnen, die eraan toevoegden dat bieders ook schuldverplichtingen ter waarde van meer dan 500 miljoen dollar zouden moeten overnemen.

Een woordvoerder van Phillips 66 reageerde niet onmiddellijk op een verzoek om commentaar.

Phillips 66, dat een marktwaarde van $67 miljard heeft, wil dit jaar ongeveer $3 miljard ophalen uit de verkoop van activa.

In een interview eerder op dinsdag zei Chief Executive Mark Lashier dat het bedrijf in gesprek was met potentiële kopers voor de verkoop van activa, maar dat het geen haast had om desinvesteringen af te ronden.

Het bedrijf is de afgelopen maanden onder druk komen te staan van Elliott Management, dat in november een belang bekendmaakte en erop aandrong dat Phillips 66 zijn raffinageactiviteiten zou verbeteren en zijn raad van bestuur zou vernieuwen.

De activistische investeerder stemde vorige maand in met een standstill nadat Phillips 66 een nieuw bestuurslid had toegevoegd dat was goedgekeurd door de investeringsmaatschappij en zei dat het met Elliott zou samenwerken om een tweede bestuurder te vinden.

De rest van de REX-pijplijn is in handen van Tallgrass Energy, een bedrijf in privébezit.

Belangen in pijpleidingen, zoals REX, zijn aantrekkelijk voor financiële investeerders omdat zij houden van bedrijven met een gestage cashflow, aldus de bronnen, die eraan toevoegden dat belangen in interstatelijke pijpleidingen niet vaak aan kopers worden aangeboden. (Verslaggeving door David French in New York; Bewerking door Anirban Sen en Andrea Ricci)