Algonquin Power & Utilities Corp. Kondigt prijszetting van achtergestelde schuld aan
12 januari 2022
Delen
Algonquin Power & Utilities Corp. kondigde aan dat het de prijs heeft vastgesteld van de eerder aangekondigde (i) underwritten public offering in de Verenigde Staten (het "U.S. Offering") van US$750 miljoen totale hoofdsom van 4,75% fixed-to-fixed reset rate junior subordinated notes series 2022-B met looptijd tot 18 januari 2082 (de "U.S. Notes"); en (ii) underwritten public offering in Canada (het "Canadese Aanbod" en, samen met het U.S. Offering, de "Biedingen") van CAD 400 miljoen (ongeveer USD 320 miljoen). Notes"); en (ii) een underwritten openbaar aanbod in Canada (het "Canadese Aanbod" en, samen met het Amerikaanse Aanbod, de "Aanbod") van CAD 400 miljoen (ongeveer USD 320 miljoen) in totaal hoofdsom van 5,25% fixed-to-fixed reset rate junior achtergestelde obligaties van serie 2022-A met looptijd tot 18 januari 2082 (de "Canadese Notes" en, samen met de Amerikaanse Notes, de "Notes"). Gelijktijdig met de prijsstelling van het Aanbod heeft de Vennootschap een cross currency renteswap afgesloten, coterminaal met de Canadese Notes, om de in Canadese dollar uitgedrukte opbrengsten van het Canadese Aanbod om te zetten in Amerikaanse dollar, wat resulteert in een effectieve rentevoet voor de Vennootschap van ongeveer 5,08% gedurende de initiële periode met vaste rente van de Canadese Notes. Het Aanbod zal naar verwachting worden afgesloten op of rond 18 januari 2022, onder voorbehoud van de gebruikelijke afsluitvoorwaarden.
Delen
Naar het originele artikel.
Wettelijke waarschuwing
Algonquin Power & Utilities Corp. is een in Canada gevestigd gediversifieerd internationaal opwekkings-, transmissie- en distributiebedrijf. Via haar twee businessgroepen, de Regulated Services Group en de Renewable Energy Group, levert het bedrijf duurzame energie- en wateroplossingen via haar portfolio van investeringen in elektriciteitsproductie, transmissie en distributie aan meer dan een miljoen klantenaansluitingen, voornamelijk in de Verenigde Staten en Canada. Het Bedrijf houdt zich bezig met duurzame energie via haar portefeuille van op lange termijn gecontracteerde wind-, zonne- en waterkrachtcentrales. Het bedrijf bezit, exploiteert en/of heeft netto belangen in meer dan vier gigawatt (GW) aan geïnstalleerde duurzame energiecapaciteit. Het bedrijf richt zich op haar groeiende wereldwijde pijplijn van ontwikkelingsprojecten voor duurzame energie en elektriciteitstransmissie, organische groei binnen haar tariefgereguleerde opwekkings-, distributie- en transmissieactiviteiten en het nastreven van winstgevende overnames.
ALGONQUIN POWER & UTILITIES CORP. 
