In Azië waren de markten ook gefocust op het besluit van China's loan prime rate (LPR), waar de leningbenchmarks naar verwachting ongewijzigd zullen blijven nadat de centrale bank eerder deze week een belangrijke beleidsrente handhaafde.
Het Britse pond stond het laatst 0,02% lager op $1,2936, na woensdag meer dan 0,7% te zijn gedaald in de nasleep van gegevens waaruit bleek dat de hoge inflatie in Groot-Brittannië in juni meer dan verwacht was gedaald naar de traagste inflatie in meer dan een jaar, namelijk 7,9%.
Dit trok de marktverwachtingen van verdere agressieve renteverhogingen door de Bank of England (BoE) naar beneden, waardoor het vooruitzicht van een renteverhoging van meer dan 6% in het VK nu waarschijnlijk van de baan is.
Handelaren hadden op een gegeven moment verwacht dat de rente tot 6,5% zou stijgen.
"Ik denk dat de markt nu wat redelijker is met haar verwachtingen voor renteverhogingen door de BoE. We hebben altijd gedacht dat een renteverhoging van 150 (basis)punten gewoon te veel was," zei Joseph Capurso, hoofd internationale en duurzame economie bij Commonwealth Bank of Australia.
Elders steeg de euro met 0,11% naar $1,1213, toen beleggers uitkeken naar de beleidsvergadering van de Europese Centrale Bank (ECB) van volgende week voor meer duidelijkheid over de rentevooruitzichten.
Beleidsmakers van de ECB hebben de afgelopen dagen een meer dovish toon aangeslagen, waarbij lid van de Raad van Bestuur Yannis Stournaras de laatste was die aangaf dat toekomstige renteverhogingen na de waarschijnlijke verhoging van 25 bp in juli in de lucht blijven hangen.
De U.S. dollarindex bleef boven de 100 en stond het laatst op 100.18, waarmee ze wat terrein terugwonnen na de daling van meer dan 2% vorige week in een reflexmatige reactie op de inflatiecijfers van de U.S., die lager uitvielen dan verwacht.
"We dachten dat (de daling) te sterk was, dus het lijkt erop dat de dollar wat van die verliezen heeft teruggewonnen," zei Capurso. "En nu de wereldwijde economische vooruitzichten verslechteren ... zal dat een grote steun zijn voor de Amerikaanse dollar als veilige haven."
De Japanse yen steeg 0,1% naar 139,56 per dollar, terwijl de Australische dollar 0,16% hoger stond op $0,6782, in afwachting van de werkgelegenheidscijfers van het land later op donderdag.
De kiwi steeg 0,06% tot $0.6267, maar daalde van het hoogste punt van de vorige sessie, $0.6315, nadat de consumenteninflatie in Nieuw-Zeeland in het tweede kwartaal iets boven de verwachtingen uitkwam.
Vooruitlopend op het LPR-besluit in China steeg de offshore yuan ongeveer 0,2% naar 7,2184.
Beleggers blijven uitkijken naar verdere steunmaatregelen van de Chinese autoriteiten om het haperende post-COVID herstel van het land te ondersteunen, nu gegevens op maandag aantoonden dat de economie in het tweede kwartaal in een zwak tempo groeide doordat de vraag in binnen- en buitenland verzwakte.
"De groei van China heeft in het tweede kwartaal teleurgesteld, maar het staat daar hoog op de agenda (dat) er wat stimuleringsmaatregelen zullen komen," zei Mel Siew, een portefeuillebeheerder bij Muzinich & Co.
"Het zal misschien niet zo'n impact hebben als mensen zouden willen, maar ik denk dat de groei in China in de tweede helft van het jaar geleidelijk zal aantrekken.
