Volgens de aanklacht runde Celsius een Ponzi-regeling om er zelf beter van te worden door "grof wanbeheer van klantendeposito's," en bedroog de aanklager KeyFi Inc, geleid door de vroegere manager Jason Stone, met het verlenen van diensten ter waarde van miljoenen dollars en weigerde hij ervoor te betalen.

Celsius had geen onmiddellijk commentaar op de rechtszaak, die een niet nader gespecificeerde compenserende en bestraffende schadevergoeding eist en in de New Yorkse staatsrechtbank in Manhattan werd aangespannen.

De beschuldigingen van Stone volgen op het besluit van Celsius van 12 juni om opnames en overschrijvingen voor zijn 1,7 miljoen klanten te bevriezen wegens "extreme" marktomstandigheden.

Het in Hoboken, New Jersey gevestigde bedrijf huurde later adviseurs in over een mogelijke schuldherstructurering, die naar verluidt een faillissementsaanvraag zou kunnen inhouden.

Crypto-uitlener Voyager Digital Ltd vroeg deze week faillissementsbescherming aan, terwijl het crypto hedgefonds eind vorige maand in liquidatie ging.

Celsius beloofde retailklanten buitensporige rendementen, soms wel 19% per jaar.

Maar Stone zei dat Celsius moeite had om beleggers te betalen omdat het er niet in slaagde beleggingen af te dekken, wat resulteerde in "zware" verliezen naarmate de waarden van verschillende munten schommelden.

Hij beschuldigde Celsius er ook van dat het sommige stortingen op Amerikaanse dollarbasis in zijn boeken boekte, zelfs als het klanten met bitcoin of andere tokens betaalde, waardoor het een gat van $100 miljoen tot $200 miljoen veroorzaakte dat het "niet volledig kon verklaren of oplossen."

Volgens de klacht van donderdag genereerde Stone, die grotendeels zonder schriftelijke overeenkomst werkte, van augustus 2020 tot maart 2021 $838 miljoen winst voor Celsius en KeyFi vóór kosten en overhead, waarbij KeyFi recht had op 20% van de nettowinst.

Stone zegt dat hij in maart 2021 uit de relatie stapte, nadat duidelijk was geworden dat de hedging-kwesties "financieel ruïneus konden zijn" voor Celsius en de reputatie van KeyFi konden schaden, maar dat Celsius geweigerd heeft zijn ontslag te erkennen.

De zaak is KeyFi Inc v. Celsius Network Ltd et al, New York State Supreme Court, New York County.