Terwijl de dollar zich terugtrok van meer dan twee decennia hoog, steeg de MSCI-index van Latam-valuta's met 0,8%, waarbij de Mexicaanse peso met 0,5% steeg.
Uit gegevens van Mexico bleek dat de consumentenprijzen in het land in de eerste helft van september met meer dan de verwachte 0,41% zijn gestegen, wat de verwachtingen voor een renteverhoging deze maand versterkt.
"Door het sterker dan verwachte inflatiecijfer en het optimistische Fed-besluit denken wij dat de Mexicaanse centrale bank de rente volgende week met 75 basispunten zal verhogen tot 9,25%", aldus Jason Tuvey, senior EM-econoom bij Capital Economics.
"Wij verwachten nu ook meer verkrapping in deze cyclus dan voorheen en denken dat de beleidsrente begin volgend jaar op 10,50% zal uitkomen, voorheen 10,00%."
Beleggers verwerkten een week vol centrale banken, waarin de Fed haar derde verhoging met 75 basispunten (bps) van het jaar doorvoerde, meer verhogingen aankondigde en minder hoopvol klonk over een zachte landing van de Amerikaanse economie.
De monetaire autoriteiten in Engeland, Zweden en Zwitserland verhoogden alle de rente in hun strijd tegen de inflatie, terwijl Japan ingreep om de yen te ondersteunen tegen de achtergrond van het soepele monetaire beleid aldaar.
In de opkomende markten hield de Braziliaanse centrale bank haar beleidsrente ongewijzigd op 13,75%, nadat ze die sinds maart vorig jaar met 1,175 basispunten had verhoogd, terwijl Turkije haar onconventionele beleid voortzette door de rente te verlagen ondanks een inflatie van 80% en de lira naar nieuwe dieptepunten stuurde. De Zuid-Afrikaanse rand gaf zijn winst op na een verwachte verhoging met 75 basispunten en daalde met 0,9%.
De Braziliaanse real, die eerder in de sessie wat lager stond, steeg met 0,8%, terwijl hogere olieprijzen de Colombiaanse peso met 1% deden stijgen. De munt van Chili presteerde minder goed door een daling van de koperprijzen.
De vooruitzichten voor risicovolle activa blijven zwak nu de mondiale centrale banken hun strijd tegen de inflatie opvoeren en bereid zijn een zekere aanslag op de economische groei te tolereren, wat de dollar stimuleert.
De valuta's van opkomende markten hebben dit jaar tot nu toe ongeveer 7,5% verloren, in wat hun slechtste jaar ooit zou kunnen zijn. Aandelen uit opkomende markten hebben 25% verloren en zijn op weg naar de scherpste jaardaling sinds de wereldwijde financiële crisis de markten in 2008 opschudde. (Verslaggeving door Amruta Khandekar, Susan Mathew en Anisha Sircar in Bengaluru; Redactie door Andrea Ricci en Jonathan Oatis)
