CoinSwitch, gewaardeerd op $1,9 miljard, zegt dat het het grootste cryptobedrijf in India is, met meer dan 18 miljoen geregistreerde gebruikers. Het bedrijf wordt gesteund door Andreessen Horowitz, Tiger Global en Coinbase Ventures.
Ashish Singhal, die voor het eerst in het openbaar sprak over de huiszoeking van donderdag, zei dat zijn bedrijf in gesprek was met de eenheid van het Indiase Directoraat Handhaving in de tech-hub Bengaluru over de werking van zijn crypto-platform.
"Het grootste deel van hun betrokkenheid bij ons is geweest om te weten te komen wat CoinSwitch doet," zei Singhal, en hij zei dat de onderzoeken onder meer betrekking hadden op de werking van cryptobeurzen, hoe gebruikers aan boord werden genomen en details over know-your-customer normen.
Een persoon met directe kennis zei dat de zaak betrekking heeft op vermoedelijke overtredingen van India's deviezenwetten. Agenten vroegen naar buitenlandse investeringen, inkomsten en uitstroom om de naleving te controleren, en namen financiële documenten in beslag, zei de bron.
Singhal weigerde de beschuldigingen van het bureau te specificeren, onder verwijzing naar juridische gevoeligheden.
Het Enforcement Directorate heeft niet onmiddellijk gereageerd op een verzoek om commentaar.
Het onderzoek naar CoinSwitch komt te midden van een verscherpt regelgevend toezicht op de crypto-sector in India.
In een afzonderlijke zaak heeft het bureau deze maand $8 miljoen aan tegoeden bevroren van WazirX, een topbeurs voor virtuele valuta, in een onderzoek naar een mogelijke rol in het helpen van app-bedrijven voor instantleningen bij het witwassen van de opbrengsten van misdrijven door ze op zijn platform om te zetten in cryptocurrencies.
WazirX betwist de aantijgingen.
Het bureau heeft gezegd dat het bezig was met witwasonderzoeken tegen verschillende schaduwbanken en hun fintechbedrijven wegens mogelijke schendingen van centralebanknormen en roofzuchtige leenpraktijken.
Het CoinSwitch-onderzoek ging "niet over het witwassen van geld," zei Singhal. Het agentschap "is met ons bezig geweest met betrekking tot het functioneren van ons crypto-platform en wij werken volledig met hen mee," zei hij.
Hoewel er geen officiële gegevens beschikbaar zijn over de omvang van de Indiase cryptomarkt, schat CoinSwitch het aantal beleggers op maximaal 20 miljoen, met totale holdings van ongeveer $ 6 miljard.
