De wereldwijde financiële markten bleven smart na de hoger dan verwachte Amerikaanse inflatiecijfers van vrijdag, die leidden tot een breed gedragen toename van de risicoaversie en weddenschappen op een nog agressievere beleidsverkrapping aanwakkerden.
Maandag verkochten staatsobligaties en kregen de aandelenmarkten wereldwijd klappen.
"De USD breidde zijn winsten van vrijdag uit nu risico over de hele linie blijft afnemen," zei Brad Bechtel, global head of FX bij Jefferies in een notitie.
De U.S. Dollar Currency Index, die de prestaties volgt ten opzichte van zes andere belangrijke valuta's, steeg 0,6% op 105,04, na de hoogste stand sinds december 2002.
Handelaren hebben deze week veel op hun bord, waaronder beleidsvergaderingen van de Fed, de Bank of England en de Zwitserse Nationale Bank.
Er wordt algemeen verwacht dat de Amerikaanse Federal Reserve haar belangrijkste rentetarief woensdag met 50 basispunten zal verhogen, waarbij sommigen, waaronder Barclays en Jefferies, verwachten dat de Fed voor een beweging van 75 basispunten zal gaan.
"Een verhoging met 75 basispunten zal zeker een verrassing zijn voor sommigen die hard vasthouden aan 50 basispunten", aldus Bechtel, die eraan toevoegde dat hij verwacht dat de dollarindex bij een dergelijke verhoging hoger zal uitkomen.
De gehavende Japanse yen, die ten opzichte van de dollar niet meer zo laag staat als sinds 1998, was één belangrijke valuta die maandag steeg.
De yen kreeg enige steun van opmerkingen van de hoogste regeringswoordvoerder van Japan dat Tokio zich zorgen maakt over de scherpe daling en klaar staat om "gepast te reageren" indien nodig.
"De steeds fellere toon van de beleidsmakers suggereert dat zij de verbale interventie binnenkort zullen escaleren", zei Tom Learmouth, Japan-econoom bij Capital Economics, in een notitie.
"Wij denken niet dat een FX-interventie iets anders zou opleveren dan een vluchtig respijt tegen mogelijk hoge kosten", voegde Learmouth eraan toe.
De dollar stond maandag 0,1% lager op 134,25 yen.
De Australische dollar, die wordt gezien als een liquide proxy voor risicobereidheid, daalde met 1,7%.
Het Britse pond daalde ten opzichte van de dollar naar een laagterecord van een maand, nadat uit gegevens bleek dat de Britse economie in april onverwacht was gekrompen. Spanningen met de Europese Unie over post-Brexit handel met Noord-Ierland wogen ook op het pond, dat 1,4% daalde tot $1,2146.
De Bitcoin daalde met 20,0% naar $23.350,5, op weg naar zijn slechtste dag in meer dan twee jaar, nadat het grote Amerikaanse cryptocurrency-uitleenbedrijf Celsius Network opnames en transfers bevroor onder het mom van "extreme" omstandigheden, in het nieuwste teken van hoe de turbulentie op de financiële markten onrust veroorzaakt in de cryptosfeer.
