De Japanse topambtenaren op het gebied van valuta waarschuwden woensdag voor wat zij beschreven als snelle en speculatieve bewegingen van de yen vannacht.
Nvidia, waarvan de aandelen het laatst met 1,4% stegen en hielpen om de S&P 500 en Nasdaq te ondersteunen, overtrof de marktwaarde van Alphabet om het op twee na meest waardevolle Amerikaanse bedrijf te worden.
De rente daalde kortstondig nadat Austan Goolsbee, voorzitter van de Chicago Fed, zei dat het pad van de Fed terug naar haar streefcijfer van 2% inflatie nog steeds op schema ligt, zelfs als de prijsstijgingen de komende maanden iets hoger uitvallen dan verwacht, en dat de centrale bank ervoor moet waken om te lang te wachten met het verlagen van de rente.
De marktverwachtingen voor een verlaging door de Fed in juni met ten minste 25 basispunten staan op 78,5%, volgens de FedWatch Tool van CME, terwijl de verwachtingen voor een verlaging in mei zijn gedaald naar 38,5%, van 63,7% een week geleden.
De laatste verschuiving in de renteverwachtingen kwam na een opwaartse verrassing van de Amerikaanse inflatie op dinsdag, toen bleek dat de consumentenprijsindex (CPI) op jaarbasis met 3,1% steeg, boven de voorspellingen voor een stijging van 2,9%.
Met het CPI-rapport "was het niet zo dat de inflatie aanhield, maar dat ze versnelde, en dat was wat de markt raakte. Plotseling trokken de verwachtingen (over mogelijke renteverlagingen) zich nog meer terug," zei Quincy Krosby, chief global strategist bij LPL Financial in Charlotte, North Carolina.
"Elke publicatie van gegevens wordt nu bekeken door de ogen van de Fed. De markt wil weten wanneer de Fed zich op haar gemak voelt om de rente te verlagen en een renteverlagingsregeling in te voeren," zei Krosby.
Donderdag komen de Amerikaanse detailhandelsverkopen uit, terwijl vrijdag de Amerikaanse producentenprijsindex wordt gepubliceerd.
De Dow Jones Industrial Average steeg 37,43 punten, of 0,10%, naar 38.310,18; de S&P 500 steeg 26,72 punten, of 0,54%, naar 4.979,89; en de Nasdaq Composite steeg 125,21 punten, of 0,80%, naar 15.780,81.
MSCI's wereldwijde graadmeter van aandelen steeg 3,47 punten, of 0,47%, naar 743,05, terwijl de Europese STOXX 600 index 0,5% steeg. De Japanse Nikkei, die dinsdag het hoogste punt in 34 jaar bereikte, daalde 0,7%.
Het rendement op de benchmark Amerikaanse 10-jaars notes daalde met 5,1 basispunten naar 4,265%, van 4,316% eind dinsdag. De rente was dinsdag gestegen na de CPI-gegevens.
De dollarindex daalde 0,13% naar 104,72, terwijl de euro 0,15% steeg naar 1,0725. Ten opzichte van de Japanse yen verzwakte de dollar met 0,16% tot 150,55. De dollar bereikte dinsdag een piek in drie maanden ten opzichte van de yen.
Het 150-niveau op het pair werd in het verleden gezien als een potentiële katalysator voor interventie door de Japanse monetaire autoriteiten. Net voorbij dit niveau werd er eind 2022 ingegrepen om de yen te ondersteunen.
In cryptocurrencies steeg bitcoin 4,20% tot $51.659,22.
De oliefutures daalden nadat hogere Amerikaanse ruwe voorraden druk uitoefenden op de prijzen. Amerikaanse ruwe olie verloor $1,23 om zich te vestigen op $76,64 per vat en Brent daalde $1,17 om zich te vestigen op $81,60.
Spotgoud bleef stabiel op $1.991,92 per ounce.
