SNAM S.P.A. 
(Alliance News) - Snam Spa kondigde donderdag de start aan van de plaatsing van senior ongedekte, op de EU taxonomie afgestemde overgangsobligaties voor een totaalbedrag van EUR500 miljoen, die aflopen in 2028 en converteerbaar zijn in bestaande gewone aandelen van Italgas Spa.
De obligaties met een looptijd van vijf jaar worden uitgegeven tegen een nominale waarde van EUR100.000 en zullen naar verwachting een jaarlijkse vastrentende coupon tussen 2,75% en 3,25% betalen, halfjaarlijks achteraf betaalbaar op 29 maart en 29 september van elk jaar, met de eerste couponbetaling gepland voor 29 maart 2024.
De initiële conversieprijs, die wordt gebruikt om de onderliggende waarde van de obligaties te berekenen, zal een premie tussen 20% en 25% bevatten die wordt toegepast op de referentieprijs.
De obligaties zullen uitsluitend worden aangeboden aan gekwalificeerde investeerders die niet woonachtig of gevestigd zijn in de VS, Australië, Canada, Zuid-Afrika en Japan.
Snam zal de opbrengst van de obligatieplaatsing gebruiken om huidige en toekomstige in aanmerking komende projecten, zoals gedefinieerd in het Sustainable Finance Framework van de emittent, geheel of gedeeltelijk te financieren of te herfinancieren.
De aandelen van Snam sloten donderdag in het rood met 2,2% op EUR4,71 per aandeel.
Door Chiara Bruschi, verslaggever bij Alliance News
Reacties en vragen aan redazione@alliancenews.com
Copyright 2023 Alliance News IS Italian Service Ltd. Alle rechten voorbehouden.
