Door de dalende opbrengsten in twee belangrijke producerende staten, Maharashtra en Karnataka, versterken de slechte vooruitzichten voor het oogstjaar dat in oktober begon, de verwachtingen dat India de suikerexport in 2024 zal verbieden.
De suikerproductie zou zelfs nog lager kunnen zijn in het volgende oogstjaar, dat loopt tot september 2025.
De lage waterreservoirs in Maharashtra en Karnataka, die samen bijna de helft van de Indiase suiker produceren, zetten veel boeren ertoe aan om gewassen te planten die minder water nodig hebben en sneller rijpen dan suikerriet, zoals sorghum en kikkererwten, ontdekte Reuters in een enquête onder meer dan 200 boeren.
Volgens berekeningen van Reuters op basis van de enquête zou de productie dit oogstjaar en volgend jaar kunnen dalen, in overeenstemming met de interne voorspellingen van handelaren. Verwacht wordt dat het verbruik in dezelfde periode zal stijgen.
Hoewel het onderzoek slechts een kleine steekproef van boeren in belangrijke gebieden betreft, toont het een toenemende druk aan die India, dat 12% van de wereldwijd verhandelde suiker levert, zou kunnen dwingen om al vanaf de eerste helft van 2025 een netto-importeur te worden, zo vertelden insiders uit de industrie aan Reuters, wat een grote ommekeer zou betekenen.
Het vooruitzicht dat de oogst van dit jaar achterblijft bij de verwachtingen en India voor het eerst sinds 2017 gedwongen wordt om suiker te importeren, dreigt de wereldwijde prijzen op te drijven, die vorige maand al meerjarige pieken bereikten. Topexporteur Brazilië zal waarschijnlijk als winnaar uit de bus komen.
Het Indiase ministerie van Voedsel en Openbare Distributie reageerde niet op een verzoek om commentaar op de voorspellingen.
India produceerde 33,1 miljoen ton suiker in het oogstjaar dat eindigde in september, en de Indiase Vereniging van Suikerfabrieken zei in augustus dat de nettoproductie zou kunnen dalen tot 31,7 miljoen ton in het oogstjaar dat begon in oktober.
De prognoses die vijf handelshuizen met Reuters hebben gedeeld, zijn lager, variërend tussen 29 miljoen en 30 miljoen ton, rekening houdend met India's recente beslissing om de omleiding van suiker voor de productie van ethanol te beperken, terwijl het probeert om de suikervoorraden te verhogen.
"In de afgelopen weken hebben we een aanzienlijke daling van de suikerrietopbrengsten in Maharashtra en Karnataka waargenomen," zei een handelaar bij een wereldwijd handelshuis, dat als gevolg daarvan zijn prognose voor het huidige oogstjaar verlaagde naar 29 miljoen ton.
Handelaren zeiden dat de productie van het volgende jaar nog zwakker zal zijn, hoewel precieze schattingen afhangen van het planten en de zomerregens. Drie huizen voorspellen een oogst tussen 25 en 26,9 miljoen ton.
Tegelijkertijd wordt verwacht dat de binnenlandse suikerconsumptie dit oogstjaar met 5% zal stijgen ten opzichte van een jaar eerder, tot ongeveer 29,2 miljoen ton, als gevolg van de bevolkingsgroei en stijgende inkomens, aldus Rahil Shaikh, directeur van MEIR Commodities India.
"Het bebouwde areaal in Maharashtra en Karnataka krimpt, wat ertoe kan leiden dat India op zoek gaat naar aankopen op de wereldmarkt. Veel hangt echter af van het planten, omdat dit zal bepalen hoeveel India misschien zal moeten importeren," zei de dealer.
De bedrijven wilden niet bij naam genoemd worden, in overeenstemming met het beleid van het huis.
GEEN WATER OM TE PLANTEN
Rietverbouwende districten in Maharashtra en Karnataka kregen maar 56% van de normale regenval, omdat de moesson van dit jaar de zwakste was sinds 2018. El Nino-weer zorgde voor India's droogste augustus in meer dan een eeuw.
"De fabrieken bieden recordprijzen voor suikerriet, maar ik zit vast omdat er geen water is om suikerriet te planten op mijn vier hectare," zei Ashok Shinde, een boer uit het district Solapur in Maharashtra, terwijl hij de sorghum toonde die hij in plaats van suikerriet heeft geplant.
De boeren in Solapur zijn afhankelijk van de Ujjani-dam, die op slechts 22% van zijn capaciteit staat, vergeleken met een 10-jarig gemiddelde van 80%.
"De regering heeft gezegd dat ze het water zal reserveren voor drinkwater en het niet zal lozen voor irrigatie," zei Shinde.
Andere belangrijke reservoirs in Maharashtra en Karnataka hebben maar 28% van het 10-jarig gemiddelde.
Net als Shinde zeiden 181 andere boeren in 11 rietproducerende districten van Maharashtra en nog eens 49 boeren in de suikergordel van Karnataka dat ze de rietsuikerteelt beperken of opgeven vanwege de waterschaarste.
Op basis van hun rapporten over lagere opbrengsten en kleinere plantgebieden, kwam Reuters tot de conclusie dat de netto suikerproductie van India dit jaar zou kunnen dalen tot 29 miljoen ton en volgend jaar zou kunnen dalen tot 26,6 miljoen ton, omdat er minder land wordt gebruikt voor de suikerrietteelt.
In de cijfers zijn de verwachtingen verwerkt dat de productie zou stijgen in Uttar Pradesh, dat betere irrigatie heeft.
REVERSAL
India heeft de afgelopen vijf jaar gemiddeld 6,8 miljoen ton suiker geëxporteerd, waardoor het in die periode de nummer 2 was. Vorig jaar werd het voorbijgestreefd door Thailand en werd het de nummer 3.
Overschakelen op import zou pijnlijk zijn, omdat de lokale prijzen sterk onder de wereldmarktprijzen liggen. In India wordt witte suiker in de groothandel verhandeld tegen ongeveer < SUG-MMZR-NCX> 39.000 roepies per ton, vergeleken met Londense futures van meer dan $610 per ton.
Reuters meldde in augustus dat India, dat zeer gevoelig is voor voedselinflatie, vooral nu premier Narendra Modi volgend jaar voor verkiezingen staat, waarschijnlijk de export van suiker zou verbieden, de eerste beperking op zendingen sinds 2016.
New Delhi heeft gezegd dat het een beslissing zal nemen over de export zodra er betrouwbare productieramingen beschikbaar zijn, maar handelaren zeiden dat de waarschijnlijke daling van de suikerproductie onder de consumptie het zo goed als zeker maakt dat India geen zendingen zal toestaan.
"Gewoonlijk probeert de industrie de overheid te overtuigen om export toe te staan. Maar dit jaar pleiten zelfs brancheorganisaties niet voor export," zei een handelaar uit Mumbai bij een wereldwijd handelshuis.
Wat betreft het vooruitzicht van import, zei Shaikh van MEIR Commodities dat India er de voorkeur aan zou geven om de ethanolproductie te verlagen en de productie uit te breiden.
Maar een ambtenaar van de industrie in Mumbai-stad zei dat het simpelweg verlagen van de ethanolproductie niet voldoende zou zijn en dat import nodig zou zijn om tekorten op te lossen.
Boer Vijayakumar Magdum in het district Sangli in Maharashtra, waar tijdens de moesson van dit jaar 44% minder regen viel dan normaal, benadrukte de pijn voor de sector door te zeggen dat waterputten in augustus opdroogden en zijn suikerrietoogst verwelkten.
"Door de lagere opbrengsten konden we de productiekosten dit jaar niet terugverdienen," zei Magdum.
"We hebben niet genoeg water om zelfs sorghum met een korte vegetatieperiode te planten, en rietsuiker met een lange vegetatieperiode is uitgesloten."
($1 = 83,3800 Indiase roepies)
