Tate & Lyle PLC - in Londen gevestigde leverancier van ingrediënten aan voedsel- en drankenproducenten - heeft een multi-tranche schuldemissie van USD300 miljoen en EUR275 miljoen op de onderhandse markt geplaatst. De opbrengsten zullen worden gebruikt voor de herfinanciering van de overbruggingsfaciliteit die is aangegaan bij de afronding van de overname van CP Kelco in november 2024, en voor algemene bedrijfsdoeleinden. De transactie zal naar verwachting op 12 maart worden afgerond, wanneer de volgende obligaties zullen worden uitgegeven: USD85 miljoen 5,56% obligaties met looptijd tot 2030; USD65 miljoen variabel rentende obligaties met looptijd tot 2030; USD40 miljoen variabel rentende obligaties met looptijd tot 2032; USD110 miljoen 5,84% obligaties met looptijd tot 2033; EUR140 miljoen 4,03% obligaties met looptijd tot 2035; EUR135 miljoen 4,13% obligaties met looptijd tot 2037.

Chief Financial Officer Sarah Kuijlaars zegt: "We zijn verheugd over de sterke steun van private placement investeerders in Tate & Lyle, waarbij ons aanbod aanzienlijk overtekend is. De obligaties stellen ons in staat om de overbruggingsfaciliteit te herfinancieren die we hebben gebruikt voor de gedeeltelijke financiering van de overname van CP Kelco, wat een opwindende stap was in de versnelling van onze strategie om een toonaangevend bedrijf in speciale voedings- en drankoplossingen te worden. De vastrentende obligaties stellen ons in staat om aantrekkelijke rentetarieven voor de lange termijn vast te leggen, en de variabelrentende obligaties hebben een concurrerende marge boven de gedekte overnight financieringsrente en bieden de mogelijkheid om vervroegd af te lossen als we in de loop van de tijd onze schulden afbouwen. Samen met onze bestaande schuld bereiken de nieuwe obligaties de door ons gewenste vast/vlottende mix en verlengen ze ons schuldvervalprofiel".

Huidige aandelenkoers: 656,00 pence, donderdag 0,1% lager in Londen

12-maands verandering: omhoog met 5,2%

Door Jeremy Cutler, verslaggever bij Alliance News

Reacties en vragen naar newsroom@alliancenews.com

Copyright 2025 Alliance News Ltd. Alle rechten voorbehouden.