Een consortium onder leiding van de Canadese infrastructuurinvesteerder Brookfield Asset Management Inc. (TSX:BAM.A) heeft een niet-bindend overnamebod uitgebracht op het Australische Origin Energy Ltd. (ASX:ORG). (ASX:ORG) dat het elektriciteits- en aardgasbedrijf waardeert op AUD 18,4 miljard (USD 11,81 miljard /EUR 11,77 miljard). Het Australische nutsbedrijf zei dat dit het derde indicatieve voorstel is dat in de afgelopen maanden is gedaan door Brookfield en zijn biedingspartner MidOcean Energy, LLC, een door EIG opgerichte en beheerde onderneming voor vloeibaar aardgas (LNG), maar nu heeft Origin besloten de bieders exclusiviteit te verlenen om due diligence uit te voeren. Het proces zal naar verwachting binnen acht weken worden afgerond en als er geen superieur bod van een derde partij komt, is Origin bereid haar aandeelhouders aan te bevelen een bindend bod van Brookfield en MidOcean te aanvaarden, aldus de onderneming.

Het consortium wil het volledige geplaatste aandelenkapitaal van het doelwit verwerven via een scheme of arrangement voor AUD 9 per aandeel in contanten. Het duo had een eerste bod gedaan van AUD 7,95 per aandeel in augustus en van AUD 8,70-8,90 per aandeel in september, aldus Origin. Het laatste bod vertegenwoordigt een premie van 54,9% ten opzichte van de slotkoers van Origin-aandelen op 9 november. Als onderdeel van het laatste voorstel zou Brookfield de energiemarktactiviteiten van Origin overnemen, die volgens de bieder "goed gepositioneerd zijn om een leidende rol te spelen in de Australische energietransitie", terwijl MidOcean de controle krijgt over de geïntegreerde gasactiviteiten.

Volgens berichten in de media is de Canadese investeerder van plan 20 miljard AUD te steken in het bedrijf, dat retail- en energieleveringsactiviteiten omvat, om de overgang naar hernieuwbare energiebronnen tegen 2030 te ondersteunen. Origin houdt zich bezig met de opwekking en verkoop van elektriciteit uit conventionele en hernieuwbare energiebronnen. De portefeuille hernieuwbare energie van het bedrijf bestaat uit windenergie, waterkracht en zonne-energie, waaronder het 450 MW Yarrabee-zonnepark in New South Wales.

Elke potentiële transactie moet worden goedgekeurd door de aandeelhouders en de raad van bestuur en moet ook worden goedgekeurd door de Foreign Investment Review Board (FIRB) en de Australian Competition & Consumer Commission (ACCC).