De Australische Macquarie Group Ltd boekte een recordwinst op jaarbasis dankzij een sterke stijging van de grondstoffenhandel en een uitzinnige fusie- en overnameactiviteit, maar het bedrijf waarschuwde ook dat de winst zou dalen, waardoor de aandelen kelderden.

De aandelen van de financiële reus daalden met 8% tegen het midden van de sessie op vrijdag, hun grootste daling in twee jaar, en hielpen de bredere Australische markt 2,5% lager te slepen.

De nettowinst maakte een sprong van 56% naar A$4,71 miljard ($3,4 miljard) voor het jaar dat in maart eindigde, en verpletterde daarmee de Visible Alpha consensus van A$4,45 miljard, doordat de handelseenheid in grondstoffen het bedrijfsresultaat met 50% zag stijgen als gevolg van een hoog niveau van handel en hedging.

"Wij hadden het herstel van COVID, waar de vraag naar goederen sterk toenam, en wij hadden enkele uitdagingen aan de aanbodzijde, en dan hadden wij de kwestie Rusland-Oekraïne," zei CEO Shemara Wikramanayake over de omstandigheden in de grondstoffenhandel tijdens een gesprek met analisten.

De olieprijs heeft sinds het begin van de COVID-19 pandemie een wilde schommeling ondergaan, eerst door de dalende vraag, en daarna door de heropening van de economieën en de blokkering van de bevoorradingsketen, waardoor de aanvoer stokte. De oorlog in Oekraïne heeft de olieprijzen vervolgens de hoogte in gejaagd, omdat westerse landen niet langer bij Rusland, een belangrijke producent, willen kopen.

De afdeling investment banking van Macquarie, de belangrijkste adviseur voor fusies en overnames in Australië, verviervoudigde bijna het bedrijfsresultaat na een topjaar waarin onder meer advies werd gegeven over een overname van Sydney Airport ter waarde van $17 miljard en olieproducent Santos zijn rivaal Oil Search ter waarde van $6 miljard kocht.

Macquarie waarschuwde echter dat de inkomsten uit zijn grondstoffensector, die nu meer dan een derde van zijn inkomsten genereert, "aanzienlijk zullen dalen," terwijl ook de fusies en overnames in het lopende jaar zullen dalen.

"Wij hebben een zeer onzeker jaar voor de boeg," zei Wikramanayake zonder specifieke financiële richtlijnen te geven.

De analisten van Ord Minett zeiden dat zij nu verwachten dat de jaarwinst van Macquarie voor 2023 "in lijn zal liggen met tot iets hoger zal liggen dan" de huidige prognoses van ongeveer A$ 4,2 miljard "met mogelijkheden voor upgrades naarmate het jaar vordert."

Macquarie declareerde een slotdividend van A$3,50 per aandeel, tegen A$3,35 per aandeel een jaar eerder. ($1 = 1,4047 Australische dollar) (Verslaggeving door Byron Kaye in Sydney en Savyata Mishra, aanvullende verslaggeving door Riya Sharma in Bengaluru; Bewerking door Edwina Gibbs)