Financiën China Resources Land Limited

Aandelen

1109

KYG2108Y1052

onroerend goed ontwikkeling & transacties

Beurs gesloten - Hong Kong S.E. Andere beurzen 10:08:20 26-04-2024			Variatie 5 dagen	Verschil t.o.v. 1 jan (%)
27,8 ^HKD	+6,72%		+18,30%	-0,71%

26/04	China Resources Land Limited stelt slotdividend voor het jaar eindigend op 31 december 2023 voor	CI
11/04	China Resources Land gecontracteerde verkoop daalt met meer dan 22% in maart	MT

Totale waarde

Fiscaal tijdperk: december	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktkapitalisatie ¹	276.680	228.190	233.895	254.931	199.666	198.240	-	-
Bedrijfswaarde ¹	376.566	339.660	414.245	327.061	329.394	335.571	336.021	349.144
K/w-verhouding	8,64 x	6,47 x	5,86 x	7,95 x	5,87 x	6,15 x	5,82 x	5,37 x
Dividendrendement	3,01%	4,63%	5,19%	4,47%	5,58%	5,87%	6,18%	6,56%
Marktkapitalisatie/omzet	1,72 x	1,07 x	0,89 x	1,08 x	0,73 x	0,71 x	0,69 x	0,66 x
Bedrijfswaarde/omzet	2,34 x	1,6 x	1,58 x	1,38 x	1,21 x	1,21 x	1,16 x	1,15 x
Bedrijfswaarde/EBITDA	7,51 x	6,25 x	7,22 x	6,46 x	6,01 x	5,64 x	5,36 x	5,27 x
Bedrijfswaarde/FCF	11,7 x	14,6 x	72,3 x	11,9 x	-	13,7 x	7,09 x	6,95 x
FCF Yield	8,58%	6,86%	1,38%	8,4%	-	7,32%	14,1%	14,4%
Price to Book	1,34 x	0,95 x	0,84 x	0,92 x	0,7 x	0,65 x	0,6 x	0,57 x
Aantal aandelen (in duizenden)	7.130.940	7.130.940	7.130.940	7.130.940	7.130.940	7.130.940	-	-
Referentieprijs ²	38,80	32,00	32,80	35,75	28,00	27,80	27,80	27,80
Datum van publicatie	26-03-20	29-03-21	30-03-22	29-03-23	25-03-24	-	-	-

¹HKD in Miljoen²HKD

Geschatte gegevens

Evolutie van de resultatenrekening (Jaargegevens)

Fiscaal tijdperk: december	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Omzet ¹	161.097	212.453	261.539	236.423	272.393	278.197	288.481	302.462
EBITDA ¹	50.117	54.303	57.386	50.632	54.768	59.524	62.741	66.286
Bedrijfsresultaat (EBIT) ¹	49.272	53.207	55.776	49.109	53.344	57.758	60.696	65.144
Operationele Marge	30,59%	25,04%	21,33%	20,77%	19,58%	20,76%	21,04%	21,54%
Resultaat voor belastingen (EBT) ¹	66.511	71.184	74.434	63.381	72.061	63.771	67.169	72.739
Nettowinst (verlies) ¹	31.265	35.265	39.952	32.075	34.020	32.587	34.721	37.078
Nettomarge	19,41%	16,6%	15,28%	13,57%	12,49%	11,71%	12,04%	12,26%
WPA ²	4,493	4,945	5,598	4,499	4,772	4,518	4,774	5,175
Free Cash Flow ¹	32.309	23.290	5.732	27.480	-	24.571	47.390	50.206
FCF-marge	20,06%	10,96%	2,19%	11,62%	-	8,83%	16,43%	16,6%
Kasstroomconversie (ebitda)	64,47%	42,89%	9,99%	54,27%	-	41,28%	75,53%	75,74%
Kasstroomconversie (nettowinst)	103,34%	66,04%	14,35%	85,67%	-	75,4%	136,49%	135,4%
Dividend per aandeel ²	1,168	1,481	1,702	1,597	1,563	1,633	1,717	1,824
Datum van publicatie	26-03-20	29-03-21	30-03-22	29-03-23	25-03-24	-	-	-

¹HKD in Miljoen²HKD

Geschatte gegevens

Evolutie van de resultatenrekening (Kwartaalgegevens)

Fiscaal tijdperk: december	2019 S2	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2022 S2	2023 S1	2023 S2	2024 S1	2024 S2	2025 S1	2025 S2
Omzet ¹	111.102	50.501	159.373	88.656	170.612	82.770	153.193	78.629	193.246	115.532	173.298	119.383	179.075
EBITDA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Bedrijfsresultaat (EBIT) ¹	-	-	-	24.019	31.142	18.906	31.502	19.678	38.393	20.843	34.984	22.340	33.510
Operationele Marge	-	-	-	27,09%	18,25%	22,84%	20,56%	25,03%	19,87%	18,04%	20,19%	18,71%	18,71%
Resultaat voor belastingen (EBT) ¹	-	-	-	29.853	-	22.488	-	-	-	24.570	41.414	-	-
Nettowinst (verlies) ¹	-	12.991	-	15.780	-	12.039	-	-	-	12.973	21.867	-	-
Nettomarge	-	25,72%	-	17,8%	-	14,55%	-	-	-	11,23%	12,62%	-	-
WPA	-	-	-	2,212	-	1,692	-	-	-	-	-	-	-
Dividend per aandeel	-	0,1680	-	0,2080	-	0,2067	-	-	-	-	-	-	-
Datum van publicatie	26-03-20	26-08-20	29-03-21	25-08-21	30-03-22	30-08-22	29-03-23	29-08-23	25-03-24	-	-	-	-

¹HKD in Miljoen

Geschatte gegevens

Balans

Fiscaal tijdperk: december	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuldpositie ¹	99.886	111.470	180.350	72.129	129.728	137.331	137.781	150.904
Nettokaspositie ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Hefboom (schuld/ebitda)	1,993 x	2,053 x	3,143 x	1,425 x	2,369 x	2,307 x	2,196 x	2,277 x
Free Cash Flow ¹	32.309	23.290	5.732	27.480	-	24.571	47.390	50.206
ROE (netto-inkomsten/eigen vermogen)	17,5%	15,3%	15,1%	11,9%	12,3%	10,5%	10,2%	10,1%
ROA (netto-inkomsten/totale activa)	4,04%	3,64%	3,56%	2,77%	2,76%	2,52%	2,62%	2,71%
Totale activa ¹	773.036	969.436	1.121.368	1.159.582	1.232.427	1.292.396	1.325.716	1.367.311
Nettoactief per aandeel ²	28,90	33,80	39,20	39,00	40,30	43,00	46,10	49,20
Cashflow per aandeel ²	5,140	3,750	1,170	4,160	-	1,330	2,630	2,380
Capex ¹	3.494	3.466	2.590	2.150	-	2.196	2.227	2.253
Capex/omzet	2,17%	1,63%	0,99%	0,91%	-	0,79%	0,77%	0,74%
Datum van publicatie	26-03-20	29-03-21	30-03-22	29-03-23	25-03-24	-	-	-

¹HKD in Miljoen²HKD

Geschatte gegevens

WPA & Dividend

Historische koers/winstverhouding

Evolutie van de historische prestaties

Historische marktkapitalisatie/EBITDA

Ratings voor China Resources Land Limited

Trading rating

Beleggingsrating

ESG Refinitiv

B-

Meer adviezen

Analistenconsensus

Verkoop

Koop

Gemiddeld advies

Kopen

Aantal analisten

Laatste slotkoers

27,8 HKD

Gemiddelde koersdoel

38,96 HKD

Spread / Gemiddelde doel

+40,13%

Consensus

Herzieningen van WPA

Bedrijfscijfers

Kwartaalomzet - Afwijkingspercentage

De agenda van het bedrijf

Sector andere onroerend goed ontwikkeling & transacties

	Vaira. 1 jan.	Kapi.
CHINA RESOURCES LAND LIMITED	-0,71%	25,32 mld.
MITSUI FUDOSAN CO., LTD.	+36,16%	27,94 mld.
SUN HUNG KAI PROPERTIES LIMITED	-13,74%	26,97 mld.
DLF LIMITED	+25,00%	26,95 mld.
MITSUBISHI ESTATE CO., LTD.	+44,49%	22,58 mld.
EMAAR PROPERTIES	+2,78%	19,59 mld.
CHINA OVERSEAS LAND & INVESTMENT LTD.	+1,45%	19,52 mld.
SUMITOMO REALTY & DEVELOPMENT CO., LTD.	+28,54%	16,23 mld.
CK ASSET HOLDINGS LIMITED	-14,80%	14,98 mld.
HENDERSON LAND DEVELOPMENT COMPANY LIMITED	-1,25%	14,69 mld.

andere onroerend goed ontwikkeling & transacties