Kasstroom Adobe Inc.

Aandelen

ADBE

US00724F1012

Software

Beurs gesloten - Nasdaq Andere beurzen 22:00:00 24-01-2025			Variatie 5 dagen	Verschil t.o.v. 1 jan (%)
435,38 ^USD	-0,43%		+1,25%	-2,09%

22/01	De bosbranden in Los Angeles wekken belangstelling voor adobe, natuurlijke bouwmaterialen	RE
16/01	ADOBE INC. : Oppenheimer nog altijd een koopadvies	ZM

17a9ec61fbdb7b0c38cfe3dad3d39.fIjOmtmX2u0D1HWUVhALIHgLUVyAScrL-KnRmmq0mTc.JOH77ZDdu6BGnCfzEmo5bA9SCTvVA52Kwei5oj-H7w4Xwqbp4PafnTCDQQ

Gepubliceerde financiële gegevens: ADOBE INC.

Jaarlijks

Kwartalen

halfjaarlijks

YTD

LTM

Start boekjaar: November	2020	2021	2022	2023	2024
Inkomsten	12,87 mld.	15,78 mld.	17,61 mld.	19,41 mld.	21,5 mld.
Totale Omzet	12,87 mld.	15,78 mld.	17,61 mld.	19,41 mld.	21,5 mld.
Totale Kosten van Verkochte Goederen	1,72 mld.	1,86 mld.	2,16 mld.	2,35 mld.	2,36 mld.
Brutowinst	11,15 mld.	13,92 mld.	15,44 mld.	17,06 mld.	19,15 mld.
Verkoop-, Algemene & Administratieve Kosten, Totaal	4,56 mld.	5,41 mld.	6,19 mld.	6,76 mld.	7,22 mld.
R&D-kosten	2,19 mld.	2,54 mld.	2,99 mld.	3,47 mld.	3,94 mld.
Afschrijving van Goodwill en Immateriële Activa - (W&V)	162 mln.	172 mln.	169 mln.	168 mln.	169 mln.
Andere Bedrijfskosten, Totaal	6,91 mld.	8,12 mld.	9,34 mld.	10,4 mld.	11,33 mld.
Operationeel Inkomen	4,24 mld.	5,8 mld.	6,1 mld.	6,65 mld.	7,82 mld.
Renteuitgaven, Totaal	-116 mln.	-113 mln.	-112 mln.	-113 mln.	-169 mln.
Rente- en beleggingsinkomsten	43 mln.	17 mln.	61 mln.	269 mln.	341 mln.
Netto Renteuitgaven	-73 mln.	-96 mln.	-51 mln.	156 mln.	172 mln.
Winsten (Verliezen) op Valutawissel	-2 mln.	-17 mln.	-21 mln.	-17 mln.	-29 mln.
Andere Niet-Operationele Inkomsten (Uitgaven)	-	-	1 mln.	1 mln.	-
Resultaat voor belasting, excl. uitzonderlijke posten	4,16 mld.	5,69 mld.	6,03 mld.	6,79 mld.	7,96 mld.
Herstructureringskosten	-	-	-	-	-
Fusie & Gerelateerde Herstructureringskosten	-	-	-	-	-1 mld.
Winst (Verlies) op Verkoop van Investeringen	14 mln.	16 mln.	-19 mln.	9 mln.	47 mln.
Winst (Verlies) Bij Verkoop Van Activa	-	-	-	-	-
Afschrijving van activa	-	-	-	-	-78 mln.
Resultaat voor belastingen, incl. ongebruikelijke posten	4,18 mld.	5,7 mld.	6,01 mld.	6,8 mld.	6,93 mld.
Inkomstenbelastingkosten	-1,08 mld.	883 mln.	1,25 mld.	1,37 mld.	1,37 mld.
Winsten uit voortgezette activiteiten	5,26 mld.	4,82 mld.	4,76 mld.	5,43 mld.	5,56 mld.
Netto Inkomen van het Bedrijf	5,26 mld.	4,82 mld.	4,76 mld.	5,43 mld.	5,56 mld.
Netto-inkomen - (W&V)	5,26 mld.	4,82 mld.	4,76 mld.	5,43 mld.	5,56 mld.
Netto Inkomen voor het Gemeenschappelijk Inclusief Buitengewone Posten	5,26 mld.	4,82 mld.	4,76 mld.	5,43 mld.	5,56 mld.
Nettowinst toerekenbaar aan gewone aandelen excl. buitengewone posten	5,26 mld.	4,82 mld.	4,76 mld.	5,43 mld.	5,56 mld.
Items per aandeel
Nettowinst per Aandeel - Basis	10,94	10,1	10,13	11,87	12,44
Basiswinst per aandeel - Voortgezette activiteiten	10,94	10,1	10,13	11,87	12,44
Basis Gewogen Gemiddelde Uitstaande Aandelen	481 mln.	477 mln.	470 mln.	457 mln.	447 mln.
Netto Winst per Aandeel - Verdund	10,83	10,02	10,1	11,82	12,36
Verdund EPS - Voortgezette activiteiten	10,83	10,02	10,1	11,82	12,36
Verwaterde Gewogen Gemiddelde Uitstaande Aandelen	486 mln.	481 mln.	471 mln.	459 mln.	450 mln.
Genormaliseerde Basiswinst per Aandeel	5,41	7,45	8,02	9,28	11,13
Genormaliseerde Verwaterde Winst Per Aandeel	5,36	7,39	8	9,24	11,07
ADR-ratio	0,02	0,02	0,02	0,02	0,02
Aanvullende items
EBITDA (Winst voor rente, belastingen, afschrijvingen op immateriële activa en materiële vaste activa)	4,81 mld.	6,38 mld.	6,72 mld.	7,27 mld.	8,4 mld.
EBITA wordt in het Nederlands vertaald als "Resultaat Voor Interest, Belastingen en Afschrijvingen".	4,6 mld.	6,16 mld.	6,5 mld.	7,02 mld.	8,16 mld.
EBIT	4,24 mld.	5,8 mld.	6,1 mld.	6,65 mld.	7,82 mld.
EBITDAR	4,93 mld.	6,5 mld.	6,84 mld.	7,38 mld.	8,51 mld.
Totale Inkomsten (Zoals Gerapporteerd)	12,87 mld.	15,78 mld.	17,61 mld.	19,41 mld.	21,5 mld.
Effectief Belastingtarief - (Ratio)	-25,96	15,48	20,84	20,16	19,78
Huidige Binnenlandse Belastingen	198 mln.	494 mln.	597 mln.	1,46 mld.	1,52 mld.
Huidige Buitenlandse Belastingen	222 mln.	197 mln.	329 mln.	335 mln.	315 mln.
Totale Huidige Belastingen	420 mln.	691 mln.	926 mln.	1,79 mld.	1,84 mld.
Uitgestelde Binnenlandse Belastingen	-191 mln.	-167 mln.	-34 mln.	-649 mln.	-647 mln.
Uitgestelde Buitenlandse Belastingen	-1,31 mld.	359 mln.	360 mln.	227 mln.	179 mln.
Totale uitgestelde belastingen	-1,5 mld.	192 mln.	326 mln.	-422 mln.	-468 mln.
Genormaliseerd Netto Inkomen	2,6 mld.	3,56 mld.	3,77 mld.	4,24 mld.	4,98 mld.
Rente op Lange Termijn Schuld	116 mln.	113 mln.	112 mln.	113 mln.	169 mln.
Aanvullende operationele kostenposten
Reclamekosten	362 mln.	540 mln.	1,04 mld.	970 mln.	1,04 mld.
Verkoop- en Marketingkosten	3,59 mld.	4,32 mld.	4,97 mld.	5,35 mld.	5,76 mld.
Algemene en Administratieve Kosten	968 mln.	1,08 mld.	1,22 mld.	1,41 mld.	1,45 mld.
Onderzoeks- en Ontwikkelingskosten uit Voetnoten	2,19 mld.	2,54 mld.	2,99 mld.	3,47 mld.	3,94 mld.
Totaal netto huurkosten	119 mln.	119 mln.	121 mln.	117 mln.	106 mln.
Toegerekende Operationele Lease Rente Kosten	24,97 mln.	22,93 mln.	23,3 mln.	24,28 mln.	28,28 mln.
Toegerekende Afschrijving van Operationele Lease	94,03 mln.	96,07 mln.	97,7 mln.	92,72 mln.	77,72 mln.
Aandelen-gebaseerde Comp., Kostprijs van de verkochte goederen (Totaal)	61 mln.	70 mln.	97 mln.	115 mln.	117 mln.
Aandelen-gebaseerde Comp., R&D Uitg. (Totaal)	467 mln.	549 mln.	726 mln.	874 mln.	932 mln.
Aandelen-gebaseerde Comp., Verkoop- en Marketingkosten (Totaal)	261 mln.	307 mln.	417 mln.	495 mln.	535 mln.
Aandelen Gebaseerde Comp., Algemene & Administratieve Kosten (Totaal)	120 mln.	164 mln.	200 mln.	234 mln.	249 mln.
Aandelen Gebaseerde Vergoeding, Overig (Totaal)	-	-	-	-	-
Totale op aandelen gebaseerde compensatie	909 mln.	1,09 mld.	1,44 mld.	1,72 mld.	1,83 mld.

Start boekjaar: November	2020	2021	2022	2023	2024
Activa
Contanten en Equivalenten	4,48 mld.	3,84 mld.	4,24 mld.	7,14 mld.	7,61 mld.
Kortetermijninvesteringen	1,51 mld.	1,95 mld.	1,86 mld.	701 mln.	273 mln.
Totaal aan contant geld en kortetermijninvesteringen	5,99 mld.	5,8 mld.	6,1 mld.	7,84 mld.	7,89 mld.
Vorderingen op Klanten, Totaal	1,4 mld.	1,88 mld.	2,06 mld.	2,22 mld.	2,07 mld.
Totaal Vorderingen	1,4 mld.	1,88 mld.	2,06 mld.	2,22 mld.	2,07 mld.
Vooruitbetaalde kosten	563 mln.	690 mln.	561 mln.	732 mln.	916 mln.
Andere Vlottende Activa, Totaal	193 mln.	303 mln.	274 mln.	286 mln.	358 mln.
Totaal Vlottende Activa	8,15 mld.	8,67 mld.	9 mld.	11,08 mld.	11,23 mld.
Bruto Materiële Vaste Activa	3,46 mld.	3,57 mld.	3,88 mld.	4,12 mld.	3,87 mld.
Geaccumuleerde afschrijving	-1,46 mld.	-1,45 mld.	-1,57 mld.	-1,73 mld.	-1,66 mld.
Netto Materiële Vaste Activa	2 mld.	2,12 mld.	2,32 mld.	2,39 mld.	2,22 mld.
Langetermijninvesteringen	-	-	-	-	-
Goodwill	10,74 mld.	12,67 mld.	12,79 mld.	12,8 mld.	12,79 mld.
Andere Immateriële Vaste Activa, Totaal	1,36 mld.	1,82 mld.	1,45 mld.	1,09 mld.	782 mln.
Langlopende vorderingen	-	-	-	-	-
Uitgestelde Belastingvorderingen Lange Termijn	1,37 mld.	1,08 mld.	777 mln.	1,19 mld.	1,66 mld.
Langetermijn uitgestelde kosten	352 mln.	406 mln.	406 mln.	422 mln.	464 mln.
Andere Lange-Termijn Activa, Totaal	311 mln.	477 mln.	435 mln.	801 mln.	1,09 mld.
Totaal Activa	24,28 mld.	27,24 mld.	27,16 mld.	29,78 mld.	30,23 mld.
Passiva
Crediteuren, Totaal	306 mln.	312 mln.	379 mln.	314 mln.	361 mln.
Nog te betalen kosten, Totaal	1,29 mld.	1,6 mld.	1,67 mld.	1,82 mld.	2,03 mld.
Lopend gedeelte van de langlopende schuld	-	-	500 mln.	-	1,5 mld.
Lopend gedeelte van leases	92 mln.	97 mln.	87 mln.	73 mln.	75 mln.
Te betalen huidige inkomstenbelasting	63 mln.	54 mln.	75 mln.	85 mln.	119 mln.
Niet-verdiende Inkomsten Huidig, Totaal	3,63 mld.	4,73 mld.	5,3 mld.	5,84 mld.	6,13 mld.
Andere Lopende Verplichtingen	131 mln.	136 mln.	121 mln.	120 mln.	309 mln.
Totaal van de Huidige Verplichtingen	5,51 mld.	6,93 mld.	8,13 mld.	8,25 mld.	10,52 mld.
Langlopende schuld	4,12 mld.	4,12 mld.	3,63 mld.	3,63 mld.	4,13 mld.
Lange-Termijn Leases	499 mln.	453 mln.	417 mln.	373 mln.	353 mln.
Niet-verdiende inkomsten niet-huidig	130 mln.	145 mln.	117 mln.	113 mln.	128 mln.
Uitgestelde belastingverplichting niet actueel	10 mln.	5 mln.	-	-	-
Andere Niet-Actuele Verplichtingen	752 mln.	786 mln.	823 mln.	890 mln.	994 mln.
Totale verplichtingen - (Standaard / Utility sjabloon)	11,02 mld.	12,44 mld.	13,11 mld.	13,26 mld.	16,12 mld.
Gewone aandelen, Totaal	-	-	-	-	-
Aanvullend Gestort Kapitaal	7,36 mld.	8,43 mld.	9,87 mld.	11,59 mld.	13,42 mld.
Ingehouden winsten	19,61 mld.	23,9 mld.	28,32 mld.	33,35 mld.	38,47 mld.
Eigen aandelen	-13,55 mld.	-17,4 mld.	-23,84 mld.	-28,13 mld.	-37,58 mld.
Algemeen Inkomen en Overig	-158 mln.	-137 mln.	-293 mln.	-285 mln.	-201 mln.
Totaal Eigen Vermogen	13,26 mld.	14,8 mld.	14,05 mld.	16,52 mld.	14,1 mld.
Eigen Vermogen	13,26 mld.	14,8 mld.	14,05 mld.	16,52 mld.	14,1 mld.
Totaal Passiva en Eigen Vermogen	24,28 mld.	27,24 mld.	27,16 mld.	29,78 mld.	30,23 mld.
Aanvullende items
Totaal Aantal Uitstaande Aandelen op de Datum van Indiening	479 mln.	472 mln.	458 mln.	452 mln.	435 mln.
Totaal Aantal Uitstaande Gewone Aandelen	479 mln.	475 mln.	462 mln.	455 mln.	441 mln.
Boekwaarde / Aandeel	27,69	31,15	30,41	36,3	31,98
Netto Boekwaarde	1,16 mld.	309 mln.	-185 mln.	2,62 mld.	535 mln.
Tastbare Boekwaarde Per Aandeel	2,43	0,65	-0,4	5,77	1,21
Totale Schuld	4,71 mld.	4,67 mld.	4,63 mld.	4,08 mld.	6,06 mld.
Nettoschuld	-1,28 mld.	-1,12 mld.	-1,46 mld.	-3,76 mld.	-1,83 mld.
Schuld Equivalent van Niet-Gefinancierde Geprojecteerde Uitkeringsverplichting	137 mln.	174 mln.	178 mln.	222 mln.	297 mln.
Schuld Equivalent Operationele Leases	952 mln.	952 mln.	968 mln.	936 mln.	848 mln.
Rekeningcode - Voorraadwaardering	3	3	-	3	3
Grond - (BS)	145 mln.	145 mln.	144 mln.	163 mln.	163 mln.
Gebouwen, Totaal	901 mln.	904 mln.	902 mln.	1,66 mld.	1,63 mld.
Machines, Totaal	1,45 mld.	1,4 mld.	1,5 mld.	1,66 mld.	1,55 mld.
Voltijdse werknemers	22,52K	25,99K	29,24K	29,94K	30,71K
Geaccumuleerde Voorziening voor Dubieuze Debiteuren (Supplement)	21 mln.	16 mln.	23 mln.	16 mln.	14 mln.
Orderportefeuille	-	-	-	-	-

Start boekjaar: November	2020	2021	2022	2023	2024
Netto Inkomen - (CF)	5,26 mld.	4,82 mld.	4,76 mld.	5,43 mld.	5,56 mld.
Afschrijving & Amortisatie - Kasstroom	204 mln.	222 mln.	213 mln.	243 mln.	249 mln.
Afschrijving van Goodwill en Immateriële Activa - (CF) - (Modelspecifiek)	367 mln.	354 mln.	405 mln.	375 mln.	336 mln.
Afschrijvingen & Amortisaties, Totaal - CF	571 mln.	576 mln.	618 mln.	618 mln.	585 mln.
Afschrijving van Uitgestelde Kosten, Totaal - (CF)	186 mln.	212 mln.	238 mln.	254 mln.	272 mln.
(Winst) Verlies bij verkoop van een activa	-	-	-	-	-
(Winst) Verlies op Verkoop van Investeringen - (CF)	-11 mln.	-4 mln.	29 mln.	-10 mln.	-35 mln.
Afschrijving van activa & Herstructureringskosten	-	-	-	-	78 mln.
Aandelen-gebaseerde compensatie (CF)	909 mln.	1,07 mld.	1,44 mld.	1,72 mld.	1,83 mld.
Belastingvoordeel van aandelenopties	-	-	-	-	-
Andere Operationele Activiteiten, Totaal	-1,37 mld.	263 mln.	421 mln.	-351 mln.	-381 mln.
Verandering in Debiteuren	106 mln.	-430 mln.	-198 mln.	-159 mln.	143 mln.
Verandering in Crediteuren	96 mln.	-20 mln.	66 mln.	-49 mln.	44 mln.
Verandering in Niet-Verdiende Inkomsten	258 mln.	1,05 mld.	536 mln.	536 mln.	309 mln.
Verandering in Inkomstenbelasting	-72 mln.	2 mln.	19 mln.	-11 mln.	68 mln.
Verandering in Overige Netto Bedrijfsactiva	-202 mln.	-313 mln.	-87 mln.	-672 mln.	-420 mln.
Kasstroom uit operationele activiteiten	5,73 mld.	7,23 mld.	7,84 mld.	7,3 mld.	8,06 mld.
Kapitaaluitgaven	-419 mln.	-348 mln.	-442 mln.	-360 mln.	-183 mln.
Verkoop van Materiële Vaste Activa	-	-	-	-	-
Contante Overnames	-	-2,68 mld.	-126 mln.	-	-
Investering in Verhandelbare Effecten en Aandelen, Totaal	5 mln.	-507 mln.	-2 mln.	1,14 mld.	332 mln.
Kasstroom uit investeringsactiviteiten	-414 mln.	-3,54 mld.	-570 mln.	776 mln.	149 mln.
Uitgegeven Langlopende Schuld, Totaal	3,14 mld.	-	-	-	2 mld.
Totale Uitgegeven Schuld	3,14 mld.	-	-	-	2 mld.
Aflossing van langlopende schulden, totaal	-3,15 mld.	-	-	-500 mln.	-
Totaal Terugbetaalde Schuld	-3,15 mld.	-	-	-500 mln.	-
Uitgifte van Gewone Aandelen	270 mln.	291 mln.	278 mln.	314 mln.	361 mln.
Inkoop van Gewone Aandelen	-3,73 mld.	-4,67 mld.	-7,07 mld.	-4,99 mld.	-10,18 mld.
Andere Financieringsactiviteiten, Totaal	-21 mln.	77 mln.	-35 mln.	-7 mln.	95 mln.
Kasstroom uit financieringsactiviteiten	-3,49 mld.	-4,3 mld.	-6,82 mld.	-5,18 mld.	-7,72 mld.
Aanpassingen van de Buitenlandse Wisselkoers	3 mln.	-26 mln.	-51 mln.	9 mln.	-9 mln.
Netto verandering in kasgeld	1,83 mld.	-634 mln.	392 mln.	2,9 mld.	472 mln.
Aanvullende items
In Contanten Betaalde Rente	88 mln.	100 mln.	103 mln.	106 mln.	143 mln.
Betaalde inkomstenbelasting in contanten (teruggave)	469 mln.	843 mln.	778 mln.	1,85 mld.	1,73 mld.
Geleverde Vrije Kasstroom	4,36 mld.	5,78 mld.	6,27 mld.	6,61 mld.	7,95 mld.
Onbezwaarde Vrije Kasstroom	4,44 mld.	5,85 mld.	6,34 mld.	6,68 mld.	8,06 mld.
Verandering in Netto Werkkapitaal	-542 mln.	-698 mln.	-677 mln.	-295 mln.	-665 mln.
Netto Uitgegeven / Terugbetaalde Schuld	-6 mln.	-	-	-500 mln.	2 mld.

Start boekjaar: November	2020	2021	2022	2023	2024
Rentabiliteit
Rendement op Activa	11,76	14,08	14,01	14,6	16,29
Rendement op het Totaal Kapitaal	16,23	19,37	19,98	21,16	23,98
Rendement op Eigen Vermogen %	44,21	34,37	32,97	35,51	36,31
Rendement op Eigen Vermogen	44,21	34,37	32,97	35,51	36,31
Margeanalyse
Brutomarge in %	86,62	88,18	87,7	87,87	89,04
SG&A Marge	35,43	34,25	35,14	34,85	33,55
EBITDA Marge %	37,36	40,41	38,15	37,45	39,08
EBITA Marge	35,78	39	36,94	36,19	37,92
EBIT Marge %	32,93	36,76	34,64	34,26	36,36
Marge % van Resultaat uit Voortgezette Bedrijfsactiviteiten	40,88	30,55	27,01	27,97	25,85
Nettowinstmarge %	40,88	30,55	27,01	27,97	25,85
Netto Beschikbaar voor Gewone Marge %	40,88	30,55	27,01	27,97	25,85
Genormaliseerde Nettowinstmarge	20,21	22,53	21,4	21,86	23,14
Marge van Geleverde Vrije Kasstroom	33,92	36,64	35,63	34,06	36,98
Marge van Onbelaste Vrije Kasstroom	34,48	37,09	36,02	34,42	37,47
Omloopsnelheid van activa
Omloopsnelheid van Activa	0,57	0,61	0,65	0,68	0,72
Omloopsnelheid van Vaste Activa (Gemiddelde Vaste Activa)	7,81	7,66	7,95	8,25	9,34
Omloopsnelheid van vorderingen (Gemiddelde vorderingen)	8,77	9,64	8,93	9,05	10,01
Kortetermijnliquiditeit
Current Ratio	1,48	1,25	1,11	1,34	1,07
Quick Ratio	1,34	1,11	1	1,22	0,95
Operationele Kasstroom ten opzichte van de Huidige Verplichtingen	1,04	1,04	0,96	0,88	0,77
Dagen Verkoop Uitstaand (Gemiddelde Vorderingen)	41,48	38,5	40,76	40,22	36,36
Gemiddelde Uitstaande Betalingsdagen	54,43	61,47	58,09	53,58	52,1
Lange termijn solvabiliteit
Totale Schuld/Eigen Vermogen	35,49	31,58	32,97	24,7	42,94
Totale Schuld / Totaal Kapitaal	26,2	24	24,8	19,81	30,04
Lange termijn schuld / Eigen vermogen	34,8	30,93	28,8	24,26	31,78
Langlopende Schuld / Totaal Kapitaal	25,68	23,5	21,65	19,45	22,23
Totaal Passiva / Totaal Activa	45,38	45,68	48,28	44,53	53,34
EBIT / Renteuitgaven	36,53	51,35	54,45	58,85	46,27
EBITDA / Renteuitgaven	42,47	57,5	61,04	65,35	50,36
(EBITDA - Capex) / Renteuitgaven	38,86	54,42	57,1	62,17	49,27
Totale Schuld / EBITDA	0,96	0,72	0,68	0,55	0,71
Nettoschuld / EBITDA	-0,26	-0,17	-0,21	-0,51	-0,22
Totale Schuld / (EBITDA - Capex)	1,04	0,76	0,72	0,58	0,73
Nettoschuld / (EBITDA - Capex)	-0,28	-0,18	-0,23	-0,54	-0,22
Groei ten opzichte van vorig jaar
Totale Inkomsten, 1 Jr. Groei %