Safra rondde maandag de aankoop af van een belang van 70% in Saxo, in een deal ter waarde van ongeveer 1,1 miljard euro (€1,30 miljard).
"Saxo draait volledig om de technologische architectuur," zei Daniel Belfer, CEO van J. Safra Sarasin. "Het draait allemaal om de flexibiliteit om in te spelen op veranderingen in de markt en snel te kunnen voldoen aan klanteisen."
Aandelen van vermogensbeheerders daalden in februari nadat beleggers zich zorgen maakten dat nieuwe AI-tools hun bedrijfsmodel kunnen aantasten door de vraag naar financieel advies te ondermijnen.
AI-lab Anthropic onthulde vorige week nieuwe manieren waarop bedrijven zijn plug-ins kunnen inzetten in hun werkzaamheden, waaronder voor vermogensbeheer zoals portefeuilleanalyse. Eerder introduceerde start-up Altruist AI-ondersteunde functies voor belastingplanning.
De AI-transformatie zal waarschijnlijk de kosten-batenanalyse van banken verschuiven richting investeringen in grensverleggende technologie, in plaats van het oude recept te volgen van het overnemen van vermogensbeheerders om het klantenbestand uit te breiden, aldus Christian Edelmann, bankexpert bij adviesbureau Oliver Wyman.
J. Safra Sarasin kijkt nog steeds naar traditionele overnames, maar bij Saxo Bank was technologie de doorslaggevende factor, aldus Belfer.
"AI zal overal zijn," voegde hij toe. "Er zullen nog steeds mensen zijn, maar je zult de klant veel meer details over hun rekening kunnen geven."
Belfer wordt na de fusie tevens CEO van Saxo, ter vervanging van Kim Fournais, die aftreedt en voorzitter wordt van de raad van bestuur van de Deense bank, aldus Saxo maandag.
Generatieve AI maakt nu al hyper-gepersonaliseerde diensten mogelijk, waardoor historisch gezien oneconomische segmenten goedkoper bediend kunnen worden en de productiviteit van adviseurs in rijkere segmenten toeneemt, aldus Edelmann van Oliver Wyman.
"We bewegen richting geautomatiseerde werkprocessen met menselijk toezicht," zei hij. "Over drie jaar doen mensen in het personeelsbestand niet meer wat ze nu doen."
Het Amerikaanse betaalbedrijf Block kondigde vorige week aan bijna de helft van het personeelsbestand te schrappen als onderdeel van een reorganisatie om AI in alle bedrijfsactiviteiten te integreren.
Banken in heel Europa breiden hun activiteiten in vermogensbeheer uit om de inkomsten uit vergoedingen te laten groeien. Het Britse NatWest kondigde deze maand een overname aan van Evelyn Partners voor 2,7 miljard pond.
($1 = 0,8491 euro) (Rapportage door Ariane Luthi en Oliver Hirt; Redactie door Tommy Reggiori Wilkes en Susan Fenton)
