Negen goedkope obligatie-ETF’s

Een obligatie-ETF is een type beleggingsfonds dat een obligatie-index volgt en verhandeld wordt als een aandeel op de beurs. Obligatie-ETF's bieden beleggers een gemakkelijke en liquide manier om toegang te krijgen tot een gediversifieerde portefeuille van obligaties, waaronder staats-, gemeentelijke, bedrijfs-, internationale en hoogrentende obligaties. De meeste van deze producten zijn niet direct toegankelijk voor particulieren, waardoor ETF's een goed compromis vormen, zowel qua liquiditeit als kosten.

Er zijn honderden obligatie-ETF's. Wij hebben ons gericht op de fondsen die in Europa worden aangeboden en de laagste kosten hebben. Vijf aanbieders bieden obligatie-ETF's aan met kosten van 0,05 % of lager. Let wel op: niet alle fondsen zijn toegankelijk op alle markten van het “oude continent”.

• iShares Core U.S. Aggregate Bond (AGG): nuttig voor blootstelling aan de Amerikaanse obligatiemarkt van hoge kwaliteit, zowel via bedrijven als staatsobligaties. Kosten: 0,03 %.
• iShares 1-5 Year Investment Grade Corporate Bond ETF (IGSB): nuttig voor blootstelling aan bedrijfsobligaties van hoge kwaliteit in USD met een resterende looptijd van één tot vijf jaar. Kosten: 0,04 %.
• iShares 5-10 Year Investment Grade Corporate Bond ETF (IGIB): nuttig voor blootstelling aan bedrijfsobligaties van hoge kwaliteit in USD met een resterende looptijd van vijf tot tien jaar. Kosten: 0,05 %.
• Amundi Core UK Government Bond ETF (GILS): nuttig voor blootstelling aan Britse staatsobligaties in Britse pond (Gilts). Kosten: 0,05 %.
• Amundi UK Government Bond 0-5Y ETF (GIL5): nuttig voor blootstelling aan Britse staatsobligaties in Britse pond met een looptijd van 1 tot 5 jaar. Kosten: 0,05 %.
• Franklin Euro Short Maturity UCITS ETF (FLES): nuttig voor blootstelling aan kortlopende kwaliteitsobligaties in euro uitgegeven door soevereine en bedrijfsuitgevers. Kosten: 0,05 %.
• Amundi Prime Euro Govies ETF (PRIR): nuttig voor blootstelling aan kwaliteitsobligaties uitgegeven door de regeringen van de eurolanden. Kosten: 0,05 %.
• Vanguard U.S. Treasury 0-1 Year Bond ETF (VDST): nuttig voor blootstelling aan kortlopende Amerikaanse schatkistpapier met vaste rente in USD. Kosten: 0,05 %.
• Amundi Prime Euro Gov Bonds 0-1Y (PRAB): nuttig voor blootstelling aan overheidsobligaties van de eurozone in euro met een looptijd van één maand tot één jaar. Kosten: 0,05 %.

Hou er rekening mee dat de prestaties van deze ETF's obligatierendementen weerspiegelen. We bevinden ons hier immers niet op de aandelenmarkt en hebben hier evenmin met exotische producten te maken: de producten zijn minder risicovol en bijgevolg minder winstgevend. Dit is een overzicht van de looptijden tot 5 jaar:

Prestaties per 5 november 2024

De obligatie-ETF's die de afgelopen jaren de hoogste rendementen hebben opgeleverd, zijn met name de fondsen die beleggen in meer risicovolle schulden, ook wel high yield of hoogrentend genoemd. Dit zijn obligaties uitgegeven door entiteiten die een rating BBB- van S&P en Fitch of Baa3 van Moody's kregen. Een voorbeeld is het iShares $ High Yield Corporate Bond ETF, dat blootstelling biedt aan meer dan 1200 high-yield-obligaties in dollars. Bijna 90 % van de producten zijn beoordeeld als "BB" en "B". Begin november waren de belangrijkste posities schulden van Onemain, Teva, United Rentals, Tenet, Transdigm of Icahn Enterprises. Daartegenover staan kosten van 0,50 %.