MYBank is ook gewaarschuwd en beboet voor het niet naleven van de "ken uw klant"-vereisten (KYC) van de centrale bank en de instructies om verdachte transacties te melden, zei de Hangzhou tak van de People's Bank of China (PBOC) in een boetebesluit van 29 januari.
Een woordvoerder van MYBank vertelde Reuters maandag dat de relevante problemen tegen 2020 waren rechtgezet.
De financiële regelgevers van China hebben de inspanningen tegen het witwassen van geld voor online financiële instellingen opgevoerd, als onderdeel van de pogingen van Peking om de financiële risico's in te dammen.
De PBOC en China's Ministerie van Openbare Veiligheid leiden een drie jaar durende campagne om het witwassen van geld te bestrijden in een poging om de nationale veiligheid en de sociale stabiliteit te waarborgen.
China heeft Ant ook opgedragen een strenger gereguleerde financiële holding te worden en strikt te voldoen aan de eisen van de regelgeving voor kredietinformatiebedrijven, nadat zijn record IPO van $37 miljard in 2020 door de toezichthouders was ontspoord.
Negen leidinggevenden en managers van MYBank, waaronder de toenmalige adjunct-directeur Feng Liang, werden ook beboet voor dergelijke overtredingen, aldus het boetebesluit.
($1 = 6,3573 Chinese yuan renminbi)
